1. Самара 2019

Федеральное государственное образовательное бюджетное
учреждение высшего образования
«Финансовый университет при Правительстве Российской Федерации»
(Финуниверситет)
Самарский финансово-экономический колледж
(Самарский филиал Финуниверситета)
КУРСОВАЯ РАБОТА НА ТЕМУ:
Денежные доходы организации и финансовые результаты
ее хозяйственной деятельности.
(На примере ООО «Нестле Россия»)
Работу выполнила: Меркулова Юлия
Алексеевна
Студент учебной группы № 610
Специальность 38.02.06. Финансы
(базовая подготовка)
Руководитель: Суханова Светлана
Викторовна
Самара 2019

2. ЦЕЛЬ И ЗАДАЧИ ИССЛЕДОВАНИЯ

Цель: оценка и анализ формирования доходов и финансовых
результатов ООО «Нестле Россия».
Основными задачами курсовой работы являются:
−
изучение сущности, состава и классификации доходов
организации;
−
рассмотрение выручки как основного источника доходов
коммерческой организации;
−
ознакомление с порядком формирования финансовых
результатов деятельности коммерческой организации;
−
анализ и оценка формирования финансовых результатов
деятельности ООО «Нестле Россия».

4. ПОРЯДОК ФОРМИРОВАНИЯ ФИНАНСОВОГО РЕЗУЛЬТАТА ДЕЯТЕЛЬНОСТИ ОРГАНИЗАЦИИ

Главная цель ООО «Нестле Россия»
— выпуск продукции, удовлетворяющей и
превосходящей требования потребителей,
получение
устойчивого
прибыли
развития
для
дальнейшего
предприятия
в
интересах наших потребителей и других
заинтересованных сторон с минимальным
воздействием на окружающую среду и
человека.
Основной вид деятельности — производство какао, шоколада и сахаристых
кондитерских изделий.
АНАЛИЗ ДОХОДОВ ООО «НЕСТЛЕ РОССИЯ».
№
Показатель
п/п
А
2017
Б
1
Выручка
(нетто)
продажи
1
Годы
2018
2
Абс. откл.,
Темп роста,
тыс. руб.
%
Темп
прирост,
%
3
4
5
от
товаров,
1713696
1642616
-71080
96%
-4%
822315
687922
-134393
84%
-16%
285616
366954
81338
128%
+28%
536699
320968
-215731
60%
-40%
2536011
2330538
-205473
92%
-8%
продукции, работ, услуг.
2
Прочие доходы:
3
Проценты к получению
Доходы
от
участия
4
других организациях
5
Итого
в

7. ДИНАМИКА СОВОКУПНОГО ДОХОДОВ ООО «НЕСТЛЕ РОССИЯ» ЗА 2017 И 2018ГГ.

4000000
3500000
Доходы от участия в других
организациях
3000000
Проценты к получению
2500000
2000000
Прочие доходы
1500000
Выручка (нетто) от
продажи товаров,
продукции, работ, услуг.
1000000
500000
0
2017
2018

8. ПОКАЗАТЕЛИ ФИНАНСОВОЙ ДЕЯТЕЛЬНОСТИ ООО «НЕСТЛЕ РОССИЯ» ЗА 2017 И 2018ГГ.

Прошлый год
№
п/п
Наименование
показателя
Отчетный
год
Сумма,
Сумма,
тыс. руб.
тыс. руб.
Изменения
Абсолютн
ые
Темп прироста, %
изменения,
тыс. руб.
А
Б
1
2
3
4
1
Выручка
1713696
1642616
-71080
-4,15
2
Себестоимость
1653862
1576799
-77063
-4,66
3
Валовая прибыль
59834
65 817
5983
10,00
4
Управленческие расходы
34823
39148
4325
12,42
5
Прибыль от продаж
25011
26669
1658
6,63
6
Прочие доходы
1058
10408
9350
883,74
7
Прочие расходы
4437
15829
11392
256,75
8
Прибыль убыток до
налогообложения
21632
21248
-384
-1,78
9
Налог на прибыль
3353
4444
1091
32,54
10
Чистая прибыль
18279
16804
-1475
-8,07

9. СРАВНИТЕЛЬНЫЙ АНАЛИЗ ЧИСТОЙ ПРИБЫЛИ ООО «НЕСТЛЕ РОССИЯ» ПО ДАННЫМ БУХГАЛТЕРСКОЙ (ФИНАНСОВОЙ) ОТЧЕТНОСТИ ЗА 2017 И 2018ГГ.

Форма заказа
Если у Вас появились вопросы
по данной работе
или Вы хотите изучить ДЕМО-версию
(при ее отсутствии на сайте),
или требуется аналогичная работа
по другой компании (банку),
или по другому периоду
(по мере выхода отчетности),
пишите сообщение автору:
или

Загрузить демо-версию (2017-2019 гг.)

Загрузить демо-версию (2016-2018 гг.)

Общая характеристика АО «ДАНОН РОССИЯ»

Акционерное общество «ДАНОН РОССИЯ» (до 01.07.2015 года Общество имело наименование Акционерное общество «Компания ЮНИМИЛК», а до 12.02.2015 года полное наименование Общества было: Открытое акционерное общество «Компания ЮНИМИЛК» (ОАО «Компания ЮНИМИЛК»)) создано 18.11.2005 года в результате реорганизации в форме преобразования Общества с ограниченной ответственностью «Компания ЮниМилк».

С 2002 года компания активно наращивала свое присутствие на российском и украинском рынках молочных продуктов за счет приобретения перерабатывающих предприятий на территории этих стран. В рамках реализации первого этапа в 2002-2005 годах в единый холдинг были объединены более десятка лучших предприятий в области производства и реализации молочной продукции, являющихся крупнейшими игроками на локальных рынках и способных обеспечить максимально эффективное логистическое покрытие всех важнейших регионов.

На втором этапе в 2005-2007 годах компания, продолжая приобретение активов для наращивания географии своего присутствия, сфокусировала усилия на оптимизации портфеля брендов, повышения эффективности своей операционной деятельности и операционной деятельности предприятий Группы ЮНИМИЛК.

Весной 2008 года состоялось объединение большей части предприятий Группы ЮНИМИЛК в единую компанию (при реорганизации предприятий в форме присоединения) и полном переходе на единые стандарты в маркетинговой, дистри- буционной и операционной деятельности. Стратегия Компании предполагала создание федерального национального рынка молочной продукции, обладающего сильными потребительскими брендами, развитой дистрибуционной сетью, территориально-распределенными специализированными в рамках единой компании современными производственными площадками.

В ноябре 2010 года состоялось объединение Группы ЮНИМИЛК и молочного бизнеса Группы компаний Danone. После объединения Группа компаний Danone- ЮНИМИЛК стала крупнейшим молочным производителем в России и СНГ. Слияние распространяется на деятельность компаний в России, Украине, Казахстане, Беларуси и Азербайджане и затрагивает все производимые ими молочные продукты.

Стимулом для объединения стал взаимодополняющий портфель брендов компаний. Так, бренды Danone присутствовали, в основном, в дорогом сегменте, в то время как бренды Группы ЮНИМИЛК больше ориентированы на массового потребителя. Помимо этого, компании расширили географию своего производства и сбыта, так как до слияния продукция Danone была представлена преимущественно на европейской территории России, а Группы ЮНИМИЛК — напротив, в восточных регионах. В результате объединения количество торговых точек, где реализовывается продукция Группы компаний Danone, значительно возросло.

В 2013 году Группа Danone-ЮНИМИЛК изменила официальное название на Группа компаний Danone в России.

1 июля 2015 года АО «Компания ЮНИМИЛК» была реорганизована в форме присоединения к ней организаций: Акционерное общество «Завод детских мясных консервов «Тихорецкий», Акционерное общество «Екатеринбургский городской молочный завод №1», Акционерное общество «Кемеровский молочный комбинат», Акционерное общество «Молочный комбинат «Саранский», Акционерное общество «Комбинат молочных продуктов «Эдельвейс-М», с одновременным изменением наименования АО «Компания ЮНИМИЛК» на АО «ДАНОН РОССИЯ».

Группа компаний Danone в России входит в международную компанию Danone. Подразделения Danone, в которых работает более 100 тыс. сотрудников, расположены в 120 странах на пяти континентах. Компания владеет 184 производственными центрами. Danone занимает ведущие позиции в четырех областях производства продуктов здорового питания: свежие кисломолочные продукты (номер один в мире), вода (номер два на рынке бутилированной питьевой воды), детское питание (номер два в мире) и медицинское питание (номер один в Европе).

На данном этапе развития Группа компаний Danone в России входит в международную компанию Danone, которая представлена на 5 континентах. Группа занимает ведущие позиции в четырех областях производства продуктов здорового питания: свежие молочные продукты, детское питание, вода и клиническое питание.

В соответствии с Уставом, АО «ДАНОН РОССИЯ» осуществляет свою деятельность в целях извлечения прибыли.

Основными видами деятельности АО «ДАНОН РОССИЯ» являются:

• производство молочных продуктов;
• переработка молока и производство сыра;
• производство цельномолочной продукции;
• производство обработанного жидкого молока;
• производство сметаны и жидких сливок;
• производство кисломолочной продукции;
• производство творога и сырково-творожных изделий;
• производство молока, сливок и других молочных продуктов в твержу формах;
• производство коровьего масла;
• производство сгущенных молочных продуктов и иных молочных продуктов, не упомянутых выше;
• производство детского питания;
• оптовая торговля молочными и иными продуктами;
• розничная торговля молочными и иными продуктами.

Миссия компании – «нести здоровье через продукты питания как можно большему количеству людей». Danone владеет 190 производственными центрами; в подразделениях компании работает около 100 тыс. сотрудников. В 2014 году продажи Danone превысили 21 миллиард евро, более половины этой суммы приходится на развивающиеся рынки.

Акционерное общество «ДАНОН РОССИЯ» в составе Группы компаний Danone в России является одним из крупнейших переработчиков молока и поставщиков молочной продукции и детского питания в России, Беларуси, Украине, Казахстане и Азербайджане.

В основе стратегии компании АО «ДАНОН РОССИЯ» как части Группы компаний Danone в России лежит ориентированность на долгосрочный рост бизнеса, внедрение и развитие инновационных технологий в производстве продуктов питания, полезных для здоровья. В условия усиления конкуренции и все возрастающих требований потребителей к ассортименту и качеству молочной продукции и детского питания Компания продолжит разрабатывать и внедрять инновации для повышения эффективности бизнеса и максимального удовлетворения потребительского спроса.

Основными направлениями развития АО «ДАНОН РОССИЯ» являются:

• создание и развитие сильных национальных брендов;
• присутствие во всех главных сегментах рынка;
• рост эффективности продаж и дистрибуции готовой продукции путем специализации производственных площадок;
• контроль над расходами.

Раздел 1. Общая характеристика показателей бухгалтерского баланса компании

Таблица 1 – Анализ внутрибалансовых связей

Раздел 2. Горизонтальный анализ бухгалтерского баланса

Таблица 2 – Горизонтальный анализ бухгалтерского баланса АО «ДАНОН РОССИЯ»

Рисунок 1 – Динамика стоимости внеоборотных и оборотных активов АО «ДАНОН РОССИЯ» за 2017-2019 гг.

Рисунок 2 – Динамика собственного и заемного капитала АО «ДАНОН РОССИЯ» за 2017-2019 гг.

Раздел 3. Вертикальный анализ бухгалтерского баланса

Таблица 3 – Вертикальный анализ бухгалтерского баланса АО «ДАНОН РОССИЯ»

Рисунок 3 – Структура активов АО «ДАНОН РОССИЯ» за 2017-2019 (%)

Рисунок 4 – Структура источников имущества АО «ДАНОН РОССИЯ» за 2017-2019 гг. (%)

Раздел 4. Анализ ликвидности бухгалтерского баланса

Таблица 4 – Анализ ликвидности баланса АО «ДАНОН РОССИЯ»

Рисунок 5 – Соотношение наиболее ликвидных активов и наиболее срочных обязательств АО «ДАНОН РОССИЯ» за 2017-2019 гг.

Рисунок 6 – Соотношение быстро реализуемых активов и краткосрочных пассивов АО «ДАНОН РОССИЯ» за 2017-2019 гг.

Рисунок 7 – Соотношение медленно реализуемых активов и долгосрочных пассивов АО «ДАНОН РОССИЯ» за 2017-2019 гг.

Рисунок 8 – Соотношение трудно реализуемых активов и постоянных пассивов АО «ДАНОН РОССИЯ» за 2017-2019 гг.

Раздел 5. Анализ платежеспособности компании

Таблица 5 – Анализ показателей платежеспособности АО «ДАНОН РОССИЯ»

Рисунок 9 – Динамика коэффициента абсолютной ликвидности АО «ДАНОН РОССИЯ» за 2017-2019 гг.

Рисунок 10 – Динамика коэффициента критической (промежуточной) ликвидности АО «ДАНОН РОССИЯ» за 2017-2019 гг.

Рисунок 11 – Динамика коэффициента текущей ликвидности АО «ДАНОН РОССИЯ» за 2017-2019 гг.

Рисунок 12 – Динамика коэффициента общей ликвидности АО «ДАНОН РОССИЯ» за 2017-2019 гг.

Раздел 6. Анализ финансовой устойчивости компании

Таблица 6 – Анализ финансовой устойчивости АО «ДАНОН РОССИЯ» с помощью абсолютных показателей

Таблица 7 – Анализ финансовой устойчивости АО «ДАНОН РОССИЯ» с помощью относительных показателей

Таблица 8 – Расчет стоимости чистых активов компании

Рисунок 13 – Динамика коэффициента автономии АО «ДАНОН РОССИЯ»

Раздел 7. Анализ финансовых результатов

Таблица 9 – Анализ финансовых результатов АО «ДАНОН РОССИЯ»

Рисунок 14 – Динамика валового финансового результата и финансового результата от продаж АО «ДАНОН РОССИЯ» за 2017-2019 гг.

Рисунок 15 – Динамика финансового результата до налогообложения и чистого финансового результата АО «ДАНОН РОССИЯ» за 2017-2019 гг.

Таблица 10 – Проверка соблюдения критериев «золотого правила экономики»

Раздел 8. Анализ деловой активности компании

Таблица 11 – Показатели деловой активности АО «ДАНОН РОССИЯ»

Раздел 9. Анализ рентабельности работы компании

Таблица 12 – Анализ показателей рентабельности АО «ДАНОН РОССИЯ»

Таблица 13 – Анализ рентабельности собственного капитала по модели Дюпон

Таблица 14 – Эффект финансового рычага АО «ДАНОН РОССИЯ» по европейской модели

Раздел 10. Анализ удовлетворительности структуры баланса

Таблица 15 – Оценка состояния текущей платежеспособности АО «ДАНОН РОССИЯ»

Таблица 16 – Оценка удовлетворительности структуры баланса АО «ДАНОН РОССИЯ»

Раздел 11. Анализ вероятности банкротства с помощью зарубежных моделей

Таблица 17 – Оценка вероятности банкротства АО «ДАНОН РОССИЯ» с помощью двухфакторной модели Альтмана

Таблица 18 – Оценка вероятности банкротства АО «ДАНОН РОССИЯ» с помощью пятифакторной модели Альтмана 1968 г.

Таблица 19 – Оценка вероятности банкротства АО «ДАНОН РОССИЯ» с помощью пятифакторной модели Альтмана 1983 г.

Таблица 20 – Оценка вероятности банкротства АО «ДАНОН РОССИЯ» с помощью модели Лисса

Таблица 21 – Оценка вероятности банкротства с помощью модели Таффлера

Таблица 22 – Оценка вероятности банкротства АО «ДАНОН РОССИЯ» с помощью модели Спрингейта

Таблица 23 – Систематизация результатов оценки вероятности банкротства с помощью зарубежных моделей

Раздел 12. Анализ вероятности банкротства с помощью отечественных моделей

Таблица 24 – Оценка вероятности банкротства АО «ДАНОН РОССИЯ» с помощью российской (иркутской) R-модели

Таблица 25 – Оценка вероятности банкротства АО «ДАНОН РОССИЯ» с помощью модели О.П. Зайцевой

Таблица 26 – Оценка вероятности банкротства АО «ДАНОН РОССИЯ» с помощью модели Р.С. Сайфуллина и Г.Г. Кадыкова

Таблица 27 – Группировка показателей – критериев оценки финансового состояния по методике Л.В. Донцовой и Н.А. Никифоровой

Таблица 28 – Оценка финансового состояния АО «ДАНОН РОССИЯ» с помощью модели Л.В. Донцовой и Н.А. Никифоровой

Таблица 29 – Модель Г.В. Савицкой

Таблица 30 – Оценка финансового состояния АО «ДАНОН РОССИЯ» с помощью модели Г.В. Савицкой

Таблица 31 – Оценка финансового состояния АО «ДАНОН РОССИЯ» с помощью модели М.А. Федотовой

Таблица 32 – Систематизация результатов оценки вероятности банкротства с помощью отечественных моделей

Выводы

• 1. Характеризуя состояние ликвидности, можно сделать вывод, что баланс компании на протяжении анализируемого периода оставался преимущественно неликвидным. При этом динамика состояния ликвидности баланса являлась в целом стабильной.
• 2. На протяжении анализируемого периода компания испытывала проблемы с обеспечением платежеспособности.
• 3. По критерию наличия собственного капитала компания на протяжении анализируемого периода оставалась финансово неустойчивой.
• 4. АО «ДАНОН РОССИЯ» работало, получая положительный чистый финансовый результат.
• 5. Деловая активность компании повысилась, поскольку ее активы, капитал и обязательства за анализируемый период стали делать больше оборотов.
• 6. Эффективность работы компании повысилась, поскольку каждый рубль, вложенный в активы, за анализируемый период стал приносить больше прибыли.

Данные из отчетности АО «ДАНОН РОССИЯ» за 2017-2019 гг., использованные для проведения финансового анализа

Данные бухгалтерского баланса за 2017-2019 гг. (тыс. руб.)

Показатели	На 01.01.2017	На 31.12.2017	На 31.12.2018	На 31.12.2019
1. Внеоборотные активы
Нематериальные активы	1 043 867	1 028 752	1 005 489	896 076
Основные средства	15 281 342	15 313 697	20 666 676	23 240 910
Финансовые вложения	10 897 742	10 909 550	11 703 066	11 644 841
Отложенные налоговые активы	813 231	850 065	1 422 304	1 357 064
Всего по разделу 1	28 036 182	28 102 064	34 797 535	37 138 891
2. Оборотные активы
Запасы	2 476 367	3 129 316	3 081 542	2 963 047
Налог на добавленную стоимость по приобретенным ценностям	97 074	102 769	194 326	347 799
краткосрочная дебиторская задолженность	4 214 216	8 377 323	9 991 529	10 032 150
Финансовые вложения (за исключением денежных эквивалентов)	1 041 504	842 651	1 994 707	1 553 819
Денежные средства и денежные эквиваленты	1 532	1 586 843	3 923	5 913
Всего по разделу 2	7 830 693	14 038 902	15 266 027	14 902 728
Баланс	35 866 875	42 140 966	50 063 562	52 041 619

3. Капитал и резервы
Уставный капитал	420 010	420 010	832 926	832 926
Добавочный капитал (без переоценки)	3 145 104	3 145 104	0	0
Нераспределенная прибыль (непокрытый убыток)	808 794	1 343 644	16 722 194	12 550 086
Всего по разделу 3	4 373 908	4 908 758	17 555 120	13 383 012
4. Долгосрочные обязательства
Отложенные налоговые обязательства	781 201	816 143	1 081 082	1 069 009
Прочие обязательства	37 918	0	0	0
Итого по разделу 4	819 119	816 143	1 081 082	1 069 009
5. Краткосрочные обязательства
Заемные средства	20 680 093	25 531 914	14 218 747	18 773 848
Кредиторская задолженность	9 431 063	9 930 447	16 205 768	15 930 033
Доходы будущих периодов	46 966	39 502	32 129	24 987
Оценочные обязательства	515 726	914 202	970 716	2 860 730
Всего по разделу 5	30 673 848	36 416 065	31 427 360	37 589 598
Баланс	35 866 875	42 140 966	50 063 562	52 041 619

Данные отчета о финансовых результатах за 2017-2019 гг. (тыс. руб.)

Показатели	2017	2018	2019
Выручка	54 314 236	63 048 070	86 662 911
Себестоимость	(45 330 812)	(51 501 856)	(66 696 156)
Валовая прибыль (убыток)	8 983 424	11 546 214	19 966 755
Коммерческие расходы	(1 340 567)	(1 913 228)	(3 354 905)
Управленческие расходы	(6 405 295)	(7 483 068)	(8 798 129)
Прибыль (убыток) от продаж	1 237 562	2 149 918	7 813 721
Доходы от участия в других организациях	1 188 956	3 882 659	3 043 873
Проценты к получению	165 876	420 178	557 136
Проценты к уплате	(2 418 840)	(2 252 181)	(1 817 937)
Прочие доходы	6 219 526	3 420 496	1 268 421
Прочие расходы	(5 681 466)	(256 865)	(3 133 987)
Прибыль (убыток) до налогообложения	711 614	7 364 205	7 731 227
Текущий налог на прибыль	(82 600)	(684 355)	(1 398 302)
Изменение отложенных налоговых обязательств	(34 942)	(0)	(0)
Изменение отложенных налоговых активов	36 834	(0)	(0)
Прочее	(17 854)	15 539	930
Чистая прибыль (убыток)	613 052	6 695 389	6 333 855