Анализ расходов и доходов

Содержание

Методика анализа доходов и расходов организации

Анализ доходов и расходов организации проводится по данным Формы №2 «Отчет о прибылях и убытках», в которой содержится информация обо всех видах доходов и расходов за отчетный и предыдущий периоды (Приложение 2).

Это позволяет качественно оценить характер возникновения и содержание доходов и расходов; проанализировать в динамике состав и структуру доходов и расходов, их изменение, осуществлять контроль за их движением и состоянием; выявлять факторы, оказавшие влияние на увеличение (снижение) доходов и расходов, а также рассчитывать ряд коэффициентов, свидетельствующих об эффективности использования доходов и целесообразности произведенных расходов в сравнении с полученными доходами.

По составу отчетность по МСФО и ПБУ 4/99 в целом не отличаются друг от друга. При этом в соответствии с российскими стандартами учета формы бухгалтерской отчетности рекомендованы Минфином России, и на практике мало предприятий отступает от установленной формы, хотя теоретически это и позволяется. В то же время формы отчетности по международным стандартам не регламентируются столь явно. Организации получили возможность самостоятельно разрабатывать формы отчетности, то есть исчезла несоответствующая МСФО жесткая регламентация форм отчетности. В форме отчета о прибылях и убытках, рекомендуемой в качестве образца в указанном приказе. Как в МСФО, так и отечественной практике информация о доходах и расходах организации определяет финансовые результаты его деятельности и раскрывается в отчетах о прибылях и убытках. МСФО придает этим отчетам огромное значение, так как обеспечение пользователей отчетности достоверной информацией о финансовом положении и финансовых результатах является основной целью разработки стандартов.

Финансовый год по МСФО может не совпадать с календарным. Если в России отчетный период длится строго с 1 января по 31 декабря, то по международным стандартам фирма вправе сама устанавливать дату начала финансового года.

В аналитической практике применяется несколько методов, которые используются при анализе любой формы отчетности, — вертикальный, горизонтальный, трендовый анализ показателей, расчет финансовых коэффициентов, сравнительный анализ, факторный анализ. В оценке качестве прибыли большое значение придают бухгалтерским методам. В прогнозировании финансовых результатов используются методы статистики.

При горизонтальном анализе доходов и расходов изучаются абсолютные изменения объемов доходов и расходов и темпы роста показателей, анализируются причины изменений с помощью качественных методов экономического анализа.

При вертикальном анализе соответствующих статей формы № 2 рассчитывается удельный вес различных частей доходов и расходов в итоге по виду доходов (расходов), а также доля доходов (расходов) обычных и прочих доходов (расходов) организации.

Доля доходов и расходов разных видов, предприятия может быть достаточно большой, однако преобладающими, как правило, являются доходы (расходы) от основной деятельности. Если это не так, требуется более глубокий анализ причин этого, особенно в случаях повторения ситуации в динамике. Аномально высокая доля финансовых доходов (от совместной деятельности и от деятельности дочерних организаций) в течение продолжительного времени может свидетельствовать, в частности, о том, что предприятие является производственным лишь формально.

Для проведения качественного контроля и мониторинга динамики и структуры прочих расходов предприятия необходимо детально конкретизировать направления использования его средств во избежание нецелесообразных трат и в целях своевременного их устранения. В зависимости от величины компании и ресурсов, которые она может направить на проведение аналитических процедур и сбор информации, анализ может проводиться очень подробно или по укрупненным статьям, однако в том или ином объеме, с той или иной регулярностью анализ структуры расходов проводится практически всеми предприятиями. Скачкообразное увеличение или динамический рост доли любой статьи расходов в совокупных расходах организации являются угрозой неплатежеспособности для предприятия и должны быть проанализированы.

Г.В. Савицкая считает, что к стандартным методам анализа отчетности относятся горизонтальный и вертикальный анализ формирования финансовых результатов, который выполняется в аналитических таблицах с помощью относительных показателей динамики, показателей структуры и динамики структуры. Вертикальный анализ отчета о прибылях и убытках — это анализ структуры формирования финансовых результатов в сравнении с предыдущим периодом. Горизонтальный анализ направлен на изучение темпов роста (прироста) показателей, который объясняет причины изменений в их структуре. Трендовый анализ возможен при наличии сопоставимых данных за несколько лет, что предполагает длительный период функционирования организации, стабильность методов бухгалтерского учета устоявшиеся формы бухгалтерской отчетности, возможность учитывать влияние инфляции на бухгалтерские показатели.

Доходы, являются важнейшими показателями деятельности предприятия. Они оказывают влияние на конечный результат — получение прибыли.

Анализ доходов и расходов целесообразно начинать с сопоставления данных отчетного периода с данными предыдущего по всем видам доходов формы №2 «отчет о прибылях и убытках»: выручка от продаж (строка 010), проценты к получению (строка 060), операционные доходы (строка 090), внереализационные доходы (строка 120), доходы от участия в других организациях (строка 080) (Приложение 2).

В результате этого сопоставления, возможно, выявить изменение величин доходов и причин их снижение или увеличения.

Чтобы оценить влияние различных факторов на формирование доходов необходимо провести анализ структуры доходов.

И.А. Либерман определяет структуру доходов как долю, которую составляет тот или иной доход в общих доходах. Расчет структуры производится по следующей формуле:

D = Дi / Д х 100% (1.1)

где D — доля определенного вида дохода, %;

Дi — доходы от вида деятельности;

Д — общие доходы.

Анализ структуры доходов показывает, какой вид деятельности приносит большую часть дохода.

Для оценки влияния каждого вида дохода используется индексный метод. Наибольший удельный вес в доходах организации занимает выручка от продажи выпускаемой продукции, работ, услуг.

Выручка от продаж определяется по формуле:

n (1.2)

е = I х Сi

i=1

где Ni — количество произведенной и реализованной продукции в натуральном выражении;

Ci — цена реализации i-ой продукции, руб.;

n — количество позиций реализации продукции.

Как видно из формулы (1.2) на доходы предприятия оказывают влияние различных факторов, которые необходимо учитывать в процессе анализа. К таким факторам относятся: выручка от продаж, структура и ассортимент продукции, цены на продукцию.

Оценку влияния факторов на динамику доходов можно провести двумя методами:

Индексным методом:

а q1 m0

I = ___________ (1.3)

д q0 m0

Методом абсолютных разниц:

Д а = q1 m0 — q0 m0 (1.4)

m q1 m1

I = ___________ (1.5)

д q1 m0

Д m = q1 m1 — q1 m0 (1.6)

где а

I — индекс доходов в зависимости от изменения объемов выручки;

I — индекс доходов в зависимости от изменения цен на продукцию, д услуги;

q1 — выручка от продаж в отчетном периоде;

q0 — выручка от продаж в предыдущем отчетном периоде;

m0 — средняя цена в предыдущем периоде;

m1 — средняя цена в отчетном периоде.

Исходя, из проведенного анализа необходимо сделать вывод о положительном или отрицательном характере динамике доходов. За счет чего произошло их увеличение или снижение.

Проведение анализа динамики, состава и структуры доходов и расходов организации углубляется с помощью коэффициентных методов, характеризующих степень эффективности использования (расходования) этих средств, исходя из данных. Рассчитываются следующие коэффициенты: рентабельность активов, рентабельность продаж, рентабельность расходов; доля выручки от продаж на 1 руб. доходов; доходы на 1 руб. активов; доходы на 1 руб. расходов.

Углубленный анализ коэффициентов проводится в случаях их резкого или систематического изменения в динамике. В этих случаях для выявления количественного влияния различных факторов на результативный показатель используются методы факторного анализа. Факторный анализ позволяет найти реальные пути изменения ситуации в пользу предприятия.

После анализа структуры, состава и динамики доходов необходимо провести углубленный анализ с помощью следующих коэффициентов:

Прибыль до налогообложения

1) Рентабельность продаж = ______________________________________ х 100 (1.7)

Выручка от продаж

Выручка от продаж

2) Выручка от продаж = ______________________________________ х 100% (1.8)

на 1 руб. доходов

Доходы

3) Доходы = _____________________________________ х 100% (1.9)

на 1 руб. активов Среднегодовая стоимость активов

В.Т. Чая анализ расходов проводят по данным отчета Формы №2 «Отчет о прибылях и убытках» путем сопоставления данных отчетного периода с данными предыдущего периода по всем видам расходов: себестоимость реализованной продукции, работ, услуг (строка 020), коммерческие расходы (строка 030), управленческие расходы (строка 040), операционные расходы (строка 100), внереализационные расходы (строка 130), проценты к уплате (строка 070) (Приложение 2).

Затем рассчитать удельный вес статей расходов, в общем, их объеме и сопоставить с данными предыдущего года. Для проведения качественного анализа динамики и структуры прочих расходов необходимо детально конкретизировать направление использования средств, во избежание нецелесообразных трат и в целях их устранения.

После анализа структуры и динамики расходов необходимо провести анализ с помощью следующих коэффициентов:

Прибыль до налогообложения

1) Рентабельность расходов = _______________________________х 100% (1.10)

Расходы

Доходы

2) Доходы = ____________________________ х 100% (1.11)

на 1 руб. расходов Расходы

Таким образом, анализ доходов и расходов организации, предполагает последовательное изучение всех статей формы №2 «Отчета о прибылях и убытках». Анализ начинается с изучения выручки как доходов по обычным видам деятельности и соответствующим им расходов — себестоимости проданной продукции; особое внимание уделяется тенденциям изменения этих показателей. Различные виды операционных и прочих доходов и расходов рассматриваются как факторы, влияющие на показатели прибыли (убытка). Конечная цель анализа состоит в том, чтобы объяснить причины изменения и качество чистой прибыли — источника прироста капитала и выплаты дивидендов.

Таким образом, порядок подготовки отчетности по российским стандартам бухгалтерского учета, в отличие от МСФО, основан на исполнении инструктивных положений и требований регулирующих органов. Согласно ПБУ 4/99 «Бухгалтерская отчетность организации» достоверной и полной считается отчетность, сформированная исходя из правил, установленных нормативными актами по бухгалтерскому учету. Все сказанное свидетельствует о том, что составление отчетности по МСФО дает возможность более реально видеть финансовое состояние предприятия и проявлять значительно большую самостоятельность в принятии решений.

Анализ доходов и расходов организации. Таблица. Формулы

Каждая коммерческая фирма организует и совершенствует свою деятельность таким образом, чтобы результаты ее работы приносили собственникам (акционерам) как можно более высокую прибыль. Величина прибыли зависит от уровня доходов и затрат компании, а потому залогом успешного функционирования в условиях рыночной экономики является тщательный анализ доходов и расходов организации, а также принятие мер по оптимизации данных показателей.

Доходы организации: понятие, виды

Чтобы разобраться в сути анализа доходов и расходов, сперва определимся с данными понятиями и разберемся, о каких именно денежных поступлениях и затратах будет идти речь.

Доходы – это совокупность поступивших в распоряжение коммерческой организации объектов имущества и денежных средств, которые стали собственностью данной фирмы. Это могут быть:

  • доходы, полученные в результате основного вида деятельности (выручка от продажи товаров/продукции производства, оплата за оказанные услуги или выполненные работы);
  • прочие доходы, не связанные с обычными видами деятельности фирмы (проценты по займам от контрагентов, штрафы за несвоевременно выполненные контрагентами обязательства, выручка от продажи части основных средств).

На этом классификация видов доходов не заканчивается, существует ряд иных признаков, по которым доходы могут быть распределены по группам:

Признак классификации Виды доходов
Вид деятельности (отрасль)
  1. От оказания услуг и выполнения работ.
  2. От реализации продукции производства.
  3. От продаж при осуществлении торговой деятельности.
Налогообложение
  1. Учитываемые при исчислении подлежащего уплате налога на прибыль:

○ от реализации;

○ внереализационные.

  1. Не учитываемые в целях налогообложения.
Сфера деятельности
  1. От основного вида деятельности (поступления от продажи товаров, произведенной продукции, а также плата за выполненные работы и оказанные услуги).
  2. От финансовой деятельности (доходы от распределения акций/облигаций компании среди инвесторов).
  3. От инвестиционной деятельности (доходы от продажи ценных бумаг, внеоборотных активов).
Периодичность поступления
  1. Текущие доходы.
  2. Капитализированные доходы.

Методы повышения уровня доходов коммерческих организаций

Современные коммерческие компании оперируют тремя методами повышения уровня доходов от основной деятельности:

Подход к увеличению доходов Пояснения
Увеличение потока клиентов ● публикация платных и бесплатных объявлений на специализированных сервисах;

● размещение тизерной, таргетированной и контекстной рекламы на интернет-ресурсах;

● публикация статей о компании в различных печатных СМИ;

● предоставление потенциальным покупателям бесплатного пробника продукции, возможности бесплатного тестирования услуги и т.п.;

● рассылка информационных сообщений и предложений с использованием базы потенциальной аудитории;

● покупка рекламы в группах социальных сетей;

● обзвон потенциальных клиентов, ранее не пользовавшихся услугами компании (совершение “холодных звонков”).

Увеличение среднего чека Цель у этого метода может быть стратегическая и тактическая. Данный способ применяется как однократно, так и на постоянной основе. Варианты действий следующие:

● ранжирование по стоимости (от низкой до высокой) с разъяснениями достоинств самого дорогостоящего товара перед самым дешевым;

● увеличение стоимости товара или услуги с одновременным повышением их ценности для покупателя;

● утверждение скидки на 2-ой или 3-ий купленный товар;

● проработка целой линейки товаров, ориентированной на несколько категорий клиентов;

● предложение сопутствующих товаров и услуг к основной покупке.

Увеличение процента конверсии (процента вернувшихся за новой покупкой клиентов) ● найм талантливых и заинтересованных менеджеров и продавцов-консультантов;

● ведение базы клиентов и периодическая работа с ней;

● настройка сервиса услуг.

Продвижение (популяризация, повышение узнаваемости) ● организация выступлений специалистов на массовых мероприятиях (конференциях, выставках, семинарах и т.д.);

● участие представителей фирмы в профильных мероприятиях;

● публикация экспертов компании в печатных изданиях;

● организация флешмобов, акций;

● выпуск книг/брошюр менеджментом компании по теме деятельности фирмы;

● спонсирование каких-либо мероприятий.

Расходы организации: понятие, виды

В первую очередь, следует пояснить разницу между такими понятиями как “расходы” и “затрат” – зачастую их путают, хотя между данными терминами существует принципиальная разница:

Различие Расходы Затраты
Определение термина Это показатель того, насколько произошло уменьшение экономических выгод по причине появления обязательств и выбытия некоторых активов, кроме случаев снижения размеров вкладов по решению владельцев имущественных ценностей. Другими словами, это стоимость израсходованных ресурсов с целью извлечения прибыли в определенный отрезок времени. Это оценка стоимости тех ресурсов, которые были потрачены компанией в процессе осуществления деятельности.
Отличительные черты При этом не учитываются случаи выбытия активов:

  1. передача их контрагентам в счет исполнения обязательств по займам;
  2. передача их в качестве задатка при оплате услуг, работ, МПЗ и пр., в качестве аванса;
  3. ввиду необходимости внесения предоплаты за услуги, работы, ценности;
  4. в пользу принципала, комитента и др. по агентскому, комиссионному и любому иному подобному договору;
  5. при передаче их в качестве оплаты акций (не для пере- и продажи) в АО, или вклада в уставные (складочные) капиталы иных фирм.
  1. В обязательном порядке соотносятся с определенными задачами (затраты на производство товара, оказание услуги, выполнение работы, организацию работы службы, капитальные вложения и пр. цели).
  2. Характеризуются размером всех потраченных ресурсов в сумме (материальных, финансовых, трудовых).
  3. Рассчитываются в денежном выражении (для этого каждый потребленный ресурс сперва переводится в его денежный эквивалент).

На любом предприятии расходы делятся на 2 большие группы (организации сами классифицируют расходы в зависимости от сферы деятельности, особенностей работы, условий расходования ресурсов и прочих критериев):

  1. Расходы по обычным видам деятельности (обычно расходы, связанные с покупкой сырья и МПЗ, с процессом переработки МПЗ во время производственного процесса и реализации, с продажей товаров и произведенной продукции):
  • материальные расходы;
  • амортизационные отчисления;
  • на оплату труда персонала;
  • на соц. нужды;
  • другие расходы на производство и реализацию товаров/услуг.
  1. Прочие расходы (не имеющие отношения к производству и продаже товаров/продукции – например, связанные с уценкой активов, с уплатой штрафов/пеней/неустоек, с просроченной дебиторской задолженностью, с признанными в текущем периоде убытками предшествующих периодов, с процентами по займам, с расходами по оплате банковских услуг, с чрезвычайными ситуациями и т.п.).

То, какие именно расходы будут отнесены к первой группе, зависит от сферы деятельности компании (например, у фирм, занимающихся торговлей и сдачей квартир в аренду, будут совершенно разные классификации расходов). Рассмотрим перечень способов снижения расходов:

Подход к уменьшению расходов Пояснения
Сокращение затрат на оплату труда персонала Уменьшить расходы на зарплату сотрудников можно путем перевода некоторых отдельных трудовых функций на фриланс и аутсорсинг.
Уменьшение расходов на рекламу ● сокращение расходов на оплату рекламы;

● оплата рекламы по бартеру;

● выбор наиболее действенных способах рекламирования.

Сокращение производственных расходов
  1. Транспортные издержки:

○ уменьшение числа единиц ТС;

○ найм логиста, получение консультации в логистической конторе по поводу уменьшения затрат;

○ передача функций автотранспортного цеха на аутсорсинг.

  1. Оплата коммунальных услуг:

○ оплата ЖКУ по 2 счетчикам с целью использования новых тарифов;

○ экономное расходование ресурсов.

  1. Арендная плата:

○ смена места работы предприятия;

○ пересмотр договора аренды;

○ сдача невостребованных площадей в субаренду.

Уменьшение доли материальных расходов ● Пересмотр условий договоров с нынешними контрагентами;

● совершение закупок вместе с иным покупателем у одного и того же поставщика материалов с целью получения оптовой скидки;

● поиск более выгодных контрагентов;

● использование в производстве менее дорогостоящих материалов (по возможности, не в ущерб качеству продукции).

Снижение расходов на содержание объектов имущества, невостребованного при производстве ● реализация амортизированных ОС вместо списания;

● продажа образовавшихся при демонтаже материалов.

Анализ доходов и расходов организации

Эксперты в сфере финансов проводят анализ доходов и расходов организации, преследуя 2 основных цели:

  1. Он помогает выявить тенденции и пропорции распределения прибыли в сравнении с запланированными показателями в отчетном периоде.
  2. Анализ способствует грамотному выявлению направлений оптимизации финансового результата фирмы.

Достоверность сведений, полученных в ходе проведения анализа доходов и расходов, а также их пригодность для исследований зависят от того, откуда была взята информация для анализа хозяйственной деятельности фирмы. На представленной ниже схеме представлены наиболее часто используемые источники информации:

Следующая схема демонстрирует последовательность действий при проведении анализа доходов и расходов коммерческой фирмы:

Как видно из схемы анализа, завершающим этапом исследования становится расчет показателей рентабельности. Основными показателями рентабельности являются значения, полученные по формулам:

Пример анализа доходов и расходов организации

Рассмотрим последовательность проведения анализа доходов и расходов на примере гипотетической компании ООО “Грузовики”. Предположим, что ООО специализируется на перевозке крупногабаритных грузов.

Этап 1. Составим таблицу, в которую внесем основные показатели деятельности ООО “Грузовики” за 2017-2018 гг. Изучив основные технико-экономические показатели, можно сделать выводы о том, что компания получает прибыль (она не убыточна), ведь показатели доходов и прибыли неуклонно растут с момента открытия по настоящий момент. Единственное, что можно посоветовать ООО – это попытаться снизить издержки, чтобы не наблюдать уменьшения рентабельности в перспективе.

Этап 2. Далее рекомендуется провести горизонтальный и вертикальный анализ доходов ООО “Грузовики”. Как видно, доходы ООО “Грузовики” от обычных видов деятельности увеличились в 18 раз в сравнении с предшествующим годом и составили 12 988 000 рублей. Кроме того, в 2018 году отмечались и иные доходы в сумме 32000 рублей. Состояние доходов удовлетворительное по 2 причинам:

  1. Показатели доходов растут в быстром темпе.
  2. Наблюдается преобладание доходов от основного вида деятельности (за оказание транспортных услуг и работ) над прочими денежными поступлениями.

Этап 3. Анализ состава, динамики и структуры расходов ООО “Грузовики” за аналогичный период. Выводы по таблице можно сделать следующие:

  • Доля расходов по обычным видам деятельности (связанных с выполнением транспортных услуг) – 98,3% в 2018 году (+3,3% в сравнении с 2017 годом), причем управленческие расходы составили 98,2% этих расходов, т.к. менеджмент ООО “Грузовики” принял решение относить расходы по деятельности не к себестоимости, а к управленческим расходам.
  • Расходов за 2018 год больше (12 664 000 рублей), чем в 2017 году (12 020 000 рублей), поскольку компания больше расходует средств по обычным видам деятельности (+11 837 000 рублей) и допускает больше прочих расходов (+183 000 рублей).
  • Прочие расходы растут из-за удорожания услуг по проведению банковских операций.

Этап 4. Изучение структуры и динамики затрат по экономическим элементам компании за 2017-2018 годы. Обратим внимание не следующую таблицу. Из приведенных в ней показателей очевидны выводы:

  • В 2018 году в структуре затрат по экономическим элементам наибольший удельный вес отмечается у затрат на оплату труда и у материальных затрат.
  • За 2018 год в 29 раз выросли расходы по экономическим элементам и составили 11 837 000 рублей.
  • На 9 026 000 рублей выросли материальные затраты, хотя в 2017 году таковых не было в принципе. Это следствие роста производительности труда.
  • Произошел рост страховых взносов в 6 раз (+ 644 000 рублей) по причине роста оплаты труда.
  • Затраты на выплату зарплат выросли в 6 раз (+ 2 145 000 рублей), но, поскольку увеличились также прочие расходы, их удельный вес снизился (с 77% до 21%).
  • Прочие затраты выросли на 7 000 рублей.

Этап 5. Анализ доходов и расходов ООО “Грузовики”. Соотношение доходов и расходов превышает 1, значит, в целом ООО эффективно, но тенденция к снижению показателя в динамике – это негативным момент (следует увеличивать доходы).

Этап 6. Разовые затраты на создание групп в соц. сетях обусловлены необходимостью поиска целевой аудитории и повышения доходов:

Таблица ниже содержит в себе сведения о регулярных затратах, связанных с рекламированием услуг в соц. сетях:

Теперь, когда были произведены затраты на содержание социальных сетей и публикацию рекламы, необходимо исследовать факт эффективности данных мер. Как видно из следующей таблицы, реклама возымела эффект, доходы выросли на 6%, т.е. на 777 000 рублей (а участников групп стало на 5-7% больше). Показатель рентабельности вырос на 1,9%:

Ответы на часто задаваемые вопросы по теме “Анализ доходов и расходов организации”

Вопрос: С чего рекомендуется начинать проведение анализа финансовых результатов предприятия при комплексном исследовании его доходов и расходов?

Ответ: Первым шагом следует выбрать экспресс-анализ бухгалтерской (финансовой) отчетности, поскольку это позволит увидеть основные показатели эффективности деятельности компании и получить общее представление о работе фирмы в целом.

Вопрос: Где приводится официальное определение понятия “Расходы”?

Ответ: ПБУ 10/99 “Расходы организации”.

Анализ доходов, расходов и финансовых результатов деятельности предприятия

Размещено на http://www.allbest.ru/

Министерство образования и науки Российской Федерации

Федеральное агентство по образованию

ГОСУДАРСТВЕННОЕ ОБРАЗОВАТЕЛЬНОЕ УЧРЕЖДЕНИЕ

ВЫСШЕГО ПРОФЕССИОНАЛЬНОГО ОБРАЗОВАНИЯ

Всероссийский заочный финансово-экономический институт

Центр дополнительного профессионального образования

Выпускная аттестационная работа

по программе профессиональной переподготовки

«Бухгалтерский учет и аудит»

на тему: Анализ доходов, расходов и финансовых результатов деятельности предприятия (на примере ООО «Канашский хлебозавод № 2»)

Канаш 2016 г.

>Введение >Целью данной работы является определение положительных и отрицательных факторов, влияющих на финансовый результат организации, и определение пути его улучшения. >Объектом исследования является хозяйственная деятельность общества с ограниченной ответственностью «Бухгалтерские системы». >Теоретической методологической основой работы являются основные положения и выводы, сформулированные в научных фундаментальных работах отечественных и зарубежных экономистов. >В зависимости от положения предприятия на рынке, наличия ресурсов, длительности периода основная цель может быть конкретизирована. >· как результативный показатель прибыль характеризует эффективность использования имеющихся ресурсов, успех (неуспех) в бизнесе, рост (снижение) объемов деятельности; >Прибыль, как важная категория рыночных отношений выполняет определенные функции:

Прибыль балансовая — это финансовые результаты от реализации продукции (работ, услуг) основных средств и другого имущества хозяйствующих субъектов, а также доходы за вычетом убытков от внереализационных операций.

финансовый результат прибыль

>1.2 Особенности формирования финансового результата предприятия

Основным показателем эффективности хозяйственной деятельности организации является прибыль. Модель формирования прибыли в современных условиях рыночной экономики России содержит ряд расчетов. Рассмотрим их подробнее.

>В себестоимость продукции включаются прямые материальные затраты, прямые расходы на оплату труда и начисления, а также косвенные общепроизводственные расходы. >4. Определение прибыли от обычной деятельности, т.е. прибыли после налогообложения. Чистая прибыль — основной показатель финансовых результатов предприятия. >Прибыль формируется в процессе хозяйственной деятельности организации. Это находит отражение в бухгалтерском учете и отчетности. >Сопоставлением кредитового и дебетового оборотов по данному счету определяют конечный финансовый результат за отчетный период. >финансового результата от реализации продукции (работ, услуг), основных средств, материалов и другого имущества; >Внереализационные прибыли и убытки сразу относят на счет 99 без предварительной записи на промежуточных счетах. >постоянное выявление получаемых финансовых результатов от реализации основных средств, нематериальных активов, производственных запасов и прочих активов; >постоянный контроль за правильностью и своевременностью отчислений в течение года от прибыли в бюджет и различные фонды, создаваемые на предприятии. >· прибыль до налогообложения; >Все указанные показатели содержатся в ф. №2 «Отчет о прибылях и убытках». >Можно проводить анализ, как по абсолютным, так и по относительным показателям прибыли, так как отношение прибыли к выручке от продажи — это рентабельность продаж. >1) выручка от продаж или доходы от обычной деятельности — основная форма доходов для предприятий — характеризует основную деятельность; >прочие доходы и расходы (без классификации на операционные, внереализационные и чрезвычайные). >· доходы от участия в других организациях;

Анализ доходов предприятия за 2006-2007 яыяяяёёёёёёфййййййййййго 6ОООООООО55гг.

Виды доходов предприятия

Абсолютные величины, тыс. руб.

Удельные веса в общей величине доходов, %

Изменения

в предыд. периоде

в отчетн. периоде

в предыд. периоде

в отчетн. периоде

в абсол. велич., тыс. руб.

в удельн весах,%

1. Доходы от обыч. видов деятельности (стр.010 ф №2)

2. Прочие доходы (стр.060+стр.080+стр090 ф. №2)

3. Итого доходов (п.1+п.2)

Доходы от обычных видов деятельности следует рассматривать как основной, определяющий вид доходов предприятия, который при нормальных условиях деятельности имеет наибольший удельный вес в общей величине доходов. Если прочие доходы преобладают в структуре доходов предприятия, то в ходе анализа данный факт должен быть объяснен конкретными изменениями условий деятельности. В случае, когда преобладание удельного веса некоторых прочих поступлений приобретает устойчивый характер, т.е. повторяется в течение ряда смежных отчетных периодов, может иметь место изменение содержания обычных видов деятельности, не отраженное в уставе организации.

В ходе анализа важно не только установить структуру доходов предприятия в отчетном периоде и ее изменение по сравнению с предыдущим периодом, но и определить тип структурной динамики доходов и причин, его обусловившие.

Можно выделить четыре укрупненных типа структурной динамики доходов предприятия, определяемых сочетаниями изменений абсолютных величин доходов от обычных видов деятельности и их удельного веса в общей величине доходов:

1. Первый тип структурной динамики обусловлен тем, что темп прироста доходов от обычных видов деятельности в отчетном периоде по сравнению с предыдущим больше либо равен темпу прироста прочих доходов в отчетном периоде по сравнению с предыдущим. Данная ситуация может быть охарактеризована как способствующая росту масштабов либо стабилизации обычных видов деятельности.

2. Второй тип структурной динамики обусловлен тем, что темп падения доходов от основной деятельности в отчетном периоде по сравнению с предыдущим меньше либо равен темпу падения прочих доходов в отчетном периоде по сравнению с предыдущим. Данная ситуация способствует падению масштабов обычных видов деятельности при сохранении либо росте их удельного веса в общей структуре доходов предприятия.

3. Третий тип структурной динамики обусловлен тем, что темп прироста доходов от обычных видов деятельности в отчетном периоде по сравнению с предыдущим меньше темпа прироста прочих доходов в отчетном периоде по сравнению с предыдущим.

4. Четвертый тип структурной динамики может быть обусловлен одной из двух причин:

а) темп падения доходов от обычных видов деятельности в отчетном периоде по сравнению с предыдущим больше темпа падения прочих доходов в отчетном периоде по сравнению с предыдущим.

б) уменьшению доходов от обычных видов деятельности в отчетном периоде по сравнению с предыдущим соответствует рост прочих доходов в отчетном периоде по сравнению с предыдущим.

Хозяйственные ситуации, соответствующие 2-му и 4-му типам структурной динамики доходов, когда происходит уменьшение доходов от обычных видов деятельности, следует оценивать как критические для функционирования предприятия.

Причинами абсолютного уменьшения доходов от обычных видов деятельности могут быть:

· снижение натуральных объемов продаж товаров, работ, услуг в связи со снижением спроса;

· снижение рыночного уровня цен на аналогичные товары, работы, услуги.

В соответствии с нормативными актами, действующими в России (ПБУ 10/99), расходы признаются в отчетности, если возникает уменьшение экономических выгод, связанных с уменьшением актива или увеличением обязательств, которые могут быть надежно измерены.

В зависимости от характера, условий получения и направлений деятельности организации различают следующие виды расходов:

по обычным видам деятельности;

прочие расходы, в состав которых включаются проценты к уплате и другие прочие расходы, в том числе чрезвычайные.

Основные задачи анализа расходов организации — изучение уровня и структуры расходов в отчетном периоде, уровней и структур расходов в отчетном и предыдущем периодах, оценка структурной динамики расходв и выяснение ее причин.

Методика структурного анализа расходов предприятия аналогична изложенной выше для анализа доходов. При нормальных условиях расходы по обычным видам деятельности представляют собой основной вид расходов предприятия, имеющий наибольший удельный вес в общей величине расходов. Преобладание прочих расходов в ходе анализа должно получить объяснение в конкретных особых условиях деятельности, отклоняющихся от нормальных.

>Глава 2. Организация учета доходов и расходов на примере ООО «Бухгалтерские системы»

ООО «Бухгалтерские системы» зарегистрировано 20.07.2008 года. Идентификационный номер, присвоенный ИФНС РФ по Промышленному району г. Смоленска 6730034589, юридический адрес: г. Смоленск, ул. Октябрьской революции, д.9, оф.215

>3) консультации и рекомендации по составлению бухгалтерской >4) организация обучения работе с программными продуктами фирмы

Размеры долей учредителей Общества распределены следующим образом:

Учредители

Размер доли в уставном капитале предприятия, %%

Башаров С.Н.

33,4

Клименкова Е.И.

33,3

Кузнецов В.Н.

33,3

Рис. 1 Размеры учредительного вклада в уставном капитале ООО «Бухгалтерские системы «

Доля каждого учредителя в уставном капитале организации изображена на диаграмме (рис. 2).

Рис. 2. Доля учредителей в уставном капитале

Обработка учетной информации в ООО «Бухгалтерские системы» ведется с помощью компьютерной техники. Хозяйственные операции оформляются по типовым формам, предусмотренным программным продуктом «1С: Бухгалтерия».

Процесс любой хозяйственной деятельности связан с затратами живого труда. Труд является важнейшим элементом издержек обращения. Персонал организации различают по признаку категории персонала. В ООО «Бухгалтерские системы» — это руководитель, специалисты, служащие. То есть работники, участвующие в процессе выполнения работ, оказания услуг, управляющие этим процессом и обслуживающие его. Руководящий работник в предприятии — это генеральный директор и заместитель директора; специалисты — это бухгалтер, начальник технического отдела, программисты, начальник информационного отдела, инженеры информационного отдела, менеджер по продажам, юристконсульт; служащие — офис-менеджер, кассир.

Объем продаж является одним из основных показателей деятельности предприятия. Реализованной считается продукция, проданная на рынке. По своему экономическому содержанию фактическая величина реализации продукции характеризует конечный результат работы организации, выполнение обязательств перед потребителями, степень участия в удовлетворении потребностей рынка.

На рисунке наглядно показано, как изменились объемы продаж продукции, работ и услуг в действующих ценах в 2006-2007 годах.

Рис. 3. Динамика объемов продаж в 2006-2007 гг.

Из рисунка 3 видно, что объемы продаж продукции, работ и услуг за период с 2006 года по 2007 год выросли очень существенно. По сравнению с 2006 годом объем продаж в 2007 году увеличился на 4327,8 тыс. руб. Такое увеличение связано с автоматизацией бухгалтерского учета. На сегодняшний день современное предприятие стремится улучшить работу бухгалтера, сделать ее более эффективной для получения точной и актуальной информации о финансовом состоянии организации. В связи с этим, возникает необходимость создания современного и мощного инструмента для контроля рационального, эффективного и целевого использования финансовых средств. В настоящее время ведение бухгалтерского учета малоэффективно без компьютерной обработки данных.

Финансовый результат финансово-хозяйственной деятельности предприятия «Бухгалтерские системы » по результатам анализируемого периода 2006-2007 гг. сложился в виде прибыли. Этот показатель составил за 2006 год — 40 тыс. руб., за 2007 г. — 51 тыс. руб. Показатели изменения прибыли за 2006-2007 гг. представлены на рис 7.

Показатели

Прибыль в тыс. руб.

2006 г.

2007 г.

Рис. 5 Показатели финансового результата ООО «Бухгалтерские системы «в 2006-2007 гг.

Таким образом, в результате финансово-хозяйственной деятельности предприятие в течение 2006-2007 гг. получало прибыль. Анализ прибыли показывает ее рост за два года на 11 тыс. руб. с 40 тыс. руб. до 51 тыс. руб.

>В ООО «Бухгалтерские системы» доходы можно классифицировать по видам следующим видам деятельности:

Объем продаж и оказываемых услуг в 2006 г. составил 5932,0 тыс. руб., в 2007 г. — 9354,0 тыс. руб. В таблице рассчитан удельный вес каждого вида услуг в общем объеме продаж за 2 года (рис 9).

Виды деятельности

2006 г.

2007 г.

Тыс. руб.

%

Тыс. руб.

%

Всего

7644,0

100,0

7991,0

100,0

Продажа пп

4012,0

52,7

Обновление пп

1532,0

20,0

1600,0

20,5

Консультационные услуги

6,5

541,0

6,8

Обучение работе с пп

944,0

12,3

1060,0

13,0

Доработка программного модуля

500,0

6,5

540,0

6,7

Разовые услуги

156,0

2,0

150,0

1,9

Рис. 7 Структура доходов по видам услуг ООО «Бухгалтерские системы»

В результате анализа удельного веса каждого вида деятельности в общем объеме оказываемых услуг можно сделать вывод о том, что основным видом деятельности данного предприятия является продажа пп.

Так, удельный вес объемов услуг по обновлению пп составил в 2006 году — 20%, в 2007 году — 20,5%. На долю услуг по обучению пп 1С пришлось 12,3% в 2006 г. и 13% в 2007 году. Наблюдается снижение объемов разовых услуг с 2% до 1,9% в 2007 году.

Динамику доходов по видам услуг можно представить в следующем виде.

Рис. 8. Динамика доходов по видам оказанных услуг

Суммы доходов, полученные от продажи и оказания услуг, отражаются в бухгалтерском учете предприятия на кредите счета 90 «Продажи». Ежемесячно сопоставлением совокупного дебетового и кредитового оборотов по счету 90 определяется финансовый результат (прибыль или убыток) от реализации услуг по договорам.

>В соответствии с ПБУ 10/99 расходы признаются в бухгалтерском учете при наличии следующих условий: >этап >этап >Из многочисленных оснований для классификации расходов одним из применяемых на исследуемом предприятии выступает группировка по видам деятельности. >Рис. 11. Классификация расходов по элементам >суммы, начисленные по тарифным ставкам, должностным окладам, сдельным расценкам или в процентах от выручки в соответствии с принятыми в организации формами и системами оплаты труда; >Состав амортизируемых активов установлен ПБУ 6/01 и 14/2000, а для целей налогообложения — Налоговым кодексом РФ (ст.256).

Себестоимость проданных товаров и услуг в 2006 г. составила 1441 тыс. руб., в 2007 г. — 3355 тыс. руб., при этом затраты на оказание услуг в разрезе элементов сложились в следующем суммовом и процентном соотношении:

Элементы затрат

2006 г.

2007 г.

Тыс. руб.

%

Тыс. руб.

%

Затраты на оказание услуг всего в действующих ценах, в т. ч.:

Материальные затраты

20,0

45,0

1,3

Расходы на оплату труда

910,0

63,7

2293,0

67,6

Социальные отчисления

237,0

596,0

Амортизация основных фондов

0,3

13,2

0,4

Прочие затраты (аренда, консультационно-информационные услуги сторонних организаций)

270,0

407,8

12,7

Рис. 12. Динамика и структура себестоимости по элементам

Себестоимость услуг показывает, что затраты на оплату труда являются основой формирования себестоимости услуг (как на любом предприятии по оказанию услуг). В данном примере их удельный вес составил 63,7% за 2006 и 67,65 за 2007 гг. Минимальные затраты составили по амортизационным отчислениям — менее 1 % в связи с тем, что предприятие практически не имеет основных средств и не расходует материалы. Материальные затраты составили 1% — в 2006 г. и 1,3% — в 2007 г., т. е произошло увеличение на 0.3 % в связи с тем, что фирма 1С в ноябре 2006 г. повысила стоимость программных продуктов, а следовательно возросла их себестоимость. Доля отчислений на социальные нужды увеличилась на 1% с 17% до 18%. Данное увеличение связано с повышением заработной платы работающим сотрудникам и прием в штат новых сотрудников. Кроме того, наблюдается падение прочих затрат с 18% до 12,7%.

На диаграммах (рис. 6) приведено удельное соотношение элементов затрат в структуре себестоимости предприятия «Бухгалтерские системы » за 2006-2007 гг.

2006 г.

2007 г.

Рис. 13. Удельный вес элементов себестоимости ООО «Бухгалтерские системы»

Можно сделать вывод о том, что как и на любом предприятии по оказанию услуг, затраты на заработную плату являются основой формирования себестоимости продукции. Анализируя структуру себестоимости очевидно ее увеличение в части затрат по отчислениям на социальные нужды в 2007 году по сравнению с 2006 годом на 1%. Вместе с тем, следует отметить рост доли материальных затрат в общей структуре себестоимости. В 2007 г. этот показатель увеличился на 0,3%.

Учитывая, что на предприятии ООО «Бухгалтерские системы» используется рабочий План счетов, то финансовый результат отражается на субсчете 90-9 «Прибыль/убыток от продаж» и счете 99 «Прибыли и убытки».

Рассмотрим показатели финансового результата предприятия по оказанию охранных услуг «Бухгалтерские системы» за 2006-2007 годы.

показатели

2006 г.

2007 г

Тыс. руб.

Тыс. руб.

Доходы

Расходы

Прибыль

Рис. 14. Показатели финансового результата предприятия «Бухгалтерские системы» в 2006-2007 гг.

Рассмотрим динамику доходов, расходов и прибыли на рис 15

Рис. 15. Динамика доходов, расходов и прибыли за 2006-2007 гг.

>Глава 3. Анализ финансовых результатов деятельности ООО «Бухгалтерские системы» >Для анализа и оценки уровня показателей доходов предприятия ООО «Бухгалтерские системы» необходимо рассмотреть динамику доходов в разрезе их формирования помесячно в течение 2007 года.

Динамика формирования доходов ООО «Бухгалтерские системы» в 2007 году

месяц

Доходы без НДС, тыс. руб.

Удельный вес %%

всего

100,0

Январь

660,0

8,2

Февраль

660,1

8,2

Март

659,5

8,2

Апрель

660,0

8,2

Май

660,6

8,2

Июнь

7,1

Июль

599,5

7,5

Август

678,0

8,4

Сентябрь

600,7

Октябрь

690,5

7,5

Ноябрь

700,2

8,8

Декабрь

754,3

9,4

Анализ формирования показателей доходов ООО «Бухгалтерские системы» показывает, что доходы в течение года складывались равномерно и составляли в среднем 660 тыс. руб. Удельный вес помесячного формирования доходов варьируется от минимального — 7,1% в декабре до максимального — 9,4% в декабре.

Сравнительный анализ поступления денежных средств и формирования доходов ООО «Бухгалтерские системы» изображен на графике, где темная кривая показывает динамику формирования доходов предприятия, а светлая — динамику поступления денежных средств (рис. 16).

Рис. 16. Динамика формирования доходов ООО «Бухгалтерские системы» в 2007 году

Таким образом, сравнительный анализ и оценка уровня показателей доходов показал, что формирование доходов предприятия зависит от поступления денежных средств на данном предприятии. Следует подчеркнуть, что эти показатели не являются идентичными, хотя их графики практически параллельны. Однако, в июне, июле, августе и сентябре они отклоняются друг от друга за счет поступления предварительной оплаты за услуги. Это связано с тем, что в соответствии с п.3 Положения по бухгалтерскому учету «Доходы организации» ПБУ 9/99, не признаются доходами следующие поступления: суммы налога на добавленную стоимость, акцизов и иных аналогичных платежей; в порядке предварительной оплаты за услуги; авансов в счет оплаты услуг.

3.2 Анализ и динамика распределения расходов

Показатели

Сумма тыс. руб.

Объем продаж

7991,1

Совокупные постоянные затраты, тыс. руб.

Январь

280,0

Февраль

279,0

Март

278,5

Апрель

278,5

Май

278,5

Июнь

278,5

Июль

Август

269,5

Сентябрь

269,5

Октябрь

279,5

Ноябрь

280,0

Декабрь

290,0

Рис. 17 Динамика постоянных и переменных затрат ООО «Бухгалтерские системы» за 2007 гг.

Данные показатели зависимости совокупных постоянных затрат при объеме продаж в сумме 1802,0 тыс. руб. могут иметь вид, показанный на рисунке 18.

Рис. 18. Динамика постоянных затрат ООО «Бухгалтерские системы» за 2007 год

Экономическая природа переменных затрат заключается в непосредственном участии в той производственной деятельности предприятия, ради которой оно создано. К ним относят затраты, размер которых находится в прямой зависимости от объема производственной деятельности или оказанных услуг

Таким образом, переменные издержки определяются объемом оказанных услуг и меняются вместе с ним.

Для анализа расходов предприятия проанализируем структуру статей пассива баланса предприятия «бухгалтерские системы», представленная в таблице, представленной на рис. 19.

Анализ статей пассива баланса

Пассив баланса

На начало периода

На конец периода

Абсолют. отклон. Тыс. руб.

Тыс. руб

Тыс. руб

Долгосрочные Обязательства

Краткосрочные обязательства

Кредиторская задолженность

Рис. 19 Анализ статей пассива баланса

Пассивная часть баланса характеризуется отсутствием долгосрочных обязательств. Это свидетельствует об отсутствии заемного капитала.

Доля кредиторской задолженности предприятия в составе его обязательств значительно

Таким образом, результаты финансово-хозяйственной деятельности формируются в бухгалтерском балансе организации, который является основной формой бухгалтерской отчетности. Непременным условием полного качественного анализа финансово — хозяйственной деятельности предприятия является умение читать финансовую отчетность, и, в частности, бухгалтерский баланс, который дает полное и достоверное представление о финансовом положении организации. В бухгалтерской отчетности не допускается зачет между статьями активов и пассивов, статьями прибылей и убытков. Кроме случаев, когда такой зачет предусмотрен соответствующими положениями по бухгалтерскому учету.

Помимо бухгалтерского баланса в состав бухгалтерской отчетности входит отчет о прибылях и убытках, который позволяет дать оценку деятельности предприятия за определенный период. В отличие от баланса, отчет о прибылях и убытках конкретизирует динамику хозяйственного процесса и финансовые результаты деятельности предприятия.

1.3 Информационная база и методика анализа доходов, расходов и финансовых результатов

Анализ доходов, расходов и финансовых результатов предприятия ОАО «ВЗЖБИ»

дипломная работа

Основной целью деятельности коммерческой организации (предприятия) является получение максимально возможной прибыли и рост благосостояния участников (акционеров).

По итогам отчетного периода прибыль (убыток) предприятия формируется в результате получения доходов и осуществления расходов. Доходы и расходы предприятия выступают в качестве факторов формирования прибыли, поэтому анализу финансовых результатов деятельности предприятия должен предшествовать анализ его доходов и расходов.

Основным источником информации о доходах и расходах предприятия являются его бухгалтерский учет и бухгалтерская отчетность.

Основные задачи анализа доходов и расходов предприятия — изучение уровня и структуры доходов и расходов в отчетном периоде, уровней и структур доходов и расходов в отчетном и предыдущем периодах (или в отчетном периоде и аналогичном периоде предыдущего года), оценка структурной динамики доходов и расходов и выяснение ее причин .

Анализ доходов и расходов предприятия носит предварительный, вводный характер по отношению к дальнейшему анализу финансовых результатов предприятия. Он дает общую картину факторного влияния полной совокупности доходов и расходов предприятия на его чистую прибыль.

Общие величины доходов и расходов выступают в качестве укрупненных факторов формирования чистой прибыли, их изменения — в качестве факторов изменения чистой прибыли.

Отчет о финансовых результатах характеризует финансовые результаты деятельности организации за отчетный период и содержит данные о доходах, расходах и финансовых результатах в сумме нарастающим итогом с начала года до отчетной даты. В этом отчете отражается величина балансовой прибыли или убытка и расшифровывается способ расчета данного показателя.

В отчете о финансовых результатах организация показывает свои доходы и расходы на основании данных бухгалтерского учета. Доходы отражаются в учете согласно нормам ПБУ 9/99 «Доходы организации» . Правила бухгалтерского учета расходов установлены ПБУ 10/99 «Расходы организации» . Кроме того, в отчете о финансовых результатах показывают отложенные налоговые активы, отложенные налоговые обязательства и сумму уплаченного налога на прибыль (ПБУ 18/02) .

Доходами по обычным видам деятельности признается выручка от продажи товаров (выполнения работ, оказания услуг). В бухгалтерском учете она отражается по кредиту субсчета 90-1 «Выручка». Прежде чем указать сумму выручки в отчете о финансовых результатах, из нее предварительно нужно вычесть НДС, акцизы и экспортные пошлины.

Расходами по обычным видам деятельности являются затраты, связанные с изготовлением товаров (работ, услуг), а также с их реализацией. Они отражаются по дебету субсчета 90-2 «Себестоимость продаж» в корреспонденции со счетами (20, 23, 41, 43…).

Исходя из указанных сумм доходов и расходов, определяется величина валовой прибыли или убытка. Для этого необходимо из выручки вычесть себестоимость. Сумму убытка показывают в круглых скобках без знака «минус».

Далее указывают сумму коммерческих и управленческих расходов. Коммерческие расходы учитываются по дебету счета 44 «Расходы на продажу». Для производственных фирм это затраты, связанные с реализацией продукции:

транспортные расходы;

стоимость погрузочно-разгрузочных работ;

затраты на упаковку и тару;

рекламные расходы.

К управленческим расходам относятся затраты на оплату труда административного персонала, оплата аудиторских и консультационных услуг, представительские расходы и т.д. Подобные затраты отражаются на счете 26 «Общехозяйственные расходы» .

Если из величины валовой прибыли (убытка) отнять коммерческие и управленческие расходы, то получится показатель «Прибыль (убыток) от продаж». В бухучете эта сумма равна обороту по субсчету 90-9 «Прибыль/убыток от продаж» в корреспонденции со счетом 99 «Прибыли и убытки».

В следующем разделе отчета о прибылях и убытках раскрываются обороты счета 91 «Прочие доходы и расходы». На этом счете отражаются полученные и выплаченные проценты, дивиденды, а также иные доходы и расходы.

По строке «Проценты к получению» показывают проценты по облигациям, депозитам, за пользование денежными средствами, находящимися на банковских счетах организации.

В строке «Проценты к уплате» отражают проценты, которые организация платит за временное пользование денежными средствами (кредитами, займами). Следует учитывать, что в данном случае не указывают проценты по кредитам, привлеченным для покупки имущества, которые были начислены до принятия на учет этих активов. Подобные затраты увеличивают стоимость приобретенного имущества.

По строке «Доходы от участия в других организациях» следует отразить поступления, связанные с участием в уставных капиталах других фирм. Например, здесь показывают сумму полученных дивидендов.

Прочие доходы организация может получить в виде арендных платежей, от продажи основных средств и другого имущества и т.д. (п. 7 ПБУ 9/99) . Связанные с получением таких доходов затраты будут считаться прочими расходами. Также к этой группе расходов относятся затраты на оплату банковских услуг.

В состав прочих доходов включаются полученные штрафы, пени, неустойки за нарушение контрагентом условий договора, безвозмездно полученное имущество, прибыль прошлых лет, выявленная в отчетном году, положительные курсовые разницы и т.д. (п. 8 ПБУ 9/99) .

Согласно п. 12 ПБУ 10/99 прочими расходами являются штрафы, пени, неустойки за нарушение фирмой условий договора, убытки прошлых лет, выявленные в отчетном году, отрицательные курсовые разницы и т.д. .

После того как заполнены данные о прочих доходах и расходах, нужно рассчитать сумму прибыли (убытка) до налогообложения. Она рассчитывается следующим образом:

Прибыль (убыток) до налогообложения = Прибыль (убыток) от продаж + Проценты к получению — Проценты к уплате + Доходы от участия в других организациях + Прочие доходы — Прочие расходы. (1.5)

Для отражения отложенных налоговых активов и обязательств в отчете предусмотрены отдельные строки, которые заполняются организациями, учетной политикой которых предусмотрено применение ПБУ 18/02 .

Отложенные налоговые активы появляются, если организация в бухучете признает расходы раньше, чем в налоговом, а доходы — позже. Такие ситуации могут возникать, например, если сумма начисленной амортизации в бухгалтерском учете больше, чем в налоговом.

Отложенные налоговые обязательства образуются в обратной ситуации, т.е. когда в бухгалтерском учете расходы признаются позже, чем в налоговом, а доходы — раньше. Сумма отложенных обязательств вычитается при расчете чистой прибыли, поэтому в отчете ее указывают в круглых скобках.

Сумма текущего налога на прибыль — это сальдо субсчета «Расчеты по налогу на прибыль» счета 68. Если все проводки по ПБУ 18/02 сделаны правильно, то кредитовое сальдо этого субсчета будет равно начисленному налогу на прибыль. Если ПБУ 18/02 не применяется, то налог на прибыль рассчитывается и начисляется по данным налогового учета проводкой: Дебет 99 Кредит 68 «Налог на прибыль. Расчеты с бюджетом», и полученная сумма просто отражается в отчете о финансовых результатах .

Далее нужно определить чистую прибыль (убыток) отчетного периода. Она рассчитывается по формуле:

Чистая прибыль (убыток) = Прибыль (убыток) до налогообложения + Отложенные налоговые активы — Отложенные налоговые обязательства — Текущий налог на прибыль (1.6)

Анализ в широком смысле слова — это научный метод исследования, которым пользуются для всестороннего изучения предметов, явлений. Экономический анализ — это метод исследования и познания объективного действия экономических законов .

Необходимо различать метод экономического анализа хозяйственной деятельности предприятия как общий подход к изучению явлений и методику экономического анализа как совокупность специальных приемов, применяемых для обработки экономической информации.

Метод экономического анализа базируется на диалектическом материализме, что означает изучение материалистической диалектики в единстве анализа и синтеза, дедукции и индукции, во взаимосвязи и развитии явлений, в выявлении противоречий хозяйственной жизни и способов их преодоления.

Характерными особенностями метода экономического анализа являются :

— использование системы показателей для измерения экономических явлений;

— выбор измерителей оценки в зависимости от особенностей анализируемых явлений;

— выявление и измерение факторов, их взаимосвязи и влияния на составляющий показатель с помощью использования математических, статистических и учетных приемов.

Методика экономического анализа подразделяется на общую (типовую) и частную (отраслевую).

Общая методика представляет собой совокупность приемов аналитической работы, одинаково применяемых при исследовании любых процессов, происходящих на любом предприятии, в любой отрасли национального хозяйства.

Частная методика конкретизирует общую методику применительно к особенностям определенных хозяйственных процессов.

Практика экономического анализа выработала основные методические приемы:

— горизонтальный анализ;

— вертикальный анализ;

— трендовый анализ;

— метод коэффициентов;

— сравнительный анализ;

— факторный анализ.

Горизонтальный (временной) анализ — сравнение каждой позиции отчетности с предыдущим периодом .

Вертикальный (структурный) анализ — определение структуры итоговых показателей с выявлением влияния каждой позиции отчетности на результаты в целом .

Трендовый анализ — сравнение каждой позиции отчетности с рядом предшествующих периодов и определение тренда, т.е. основной тенденции динамики показателя, очищенной от случайных влияний и индивидуальных особенностей отдельных периодов. С помощью тренда формируются возможные значения показателей в будущем и, следовательно, ведется перспективный, прогнозный анализ .

Анализ относительных показателей (коэффициентов) — расчет отношений абсолютных данных отчетности, определение взаимосвязей показателей .

Сравнительный (пространственный) анализ включает: внутрихозяйственное сравнение по отдельным показателям фирмы, дочерних фирм, подразделений, цехов; межхозяйственное сравнение показателей данной фирмы с показателями конкурентов, со среднеотраслевыми и средними общеэкономическими данными.

Факторный анализ — это анализ влияния отдельных факторов (причин) на результативный показатель с помощью детерминированных или стохастических приемов исследования . Причем факторный анализ может быть как прямым (собственно анализ), т.е. заключающимся в раздроблении результативного показателя на составные части, так и обратным (синтез), когда отдельные элементы соединяют в общий результативный показатель.

В процессе анализа применяется ряд специальных приемов (методов) или способов обработки экономической информации.

Количественные методы экономического анализа подразделяются настатистические, бухгалтерские и экономико-математические.

Статистические методы экономического анализа :

— статистическое наблюдение — запись информации по определенным принципам и с определенными целями;

— определение абсолютных и относительных показателей (коэффициентов, процентов);

— расчеты средних величин: средних арифметических простых, взвешенных, геометрических;

— вычисление рядов динамики: абсолютный прирост, относительный прирост, темпы роста, темпы прироста;

— сводка и группировка экономических показателей по определенным признакам;

— сравнение с конкурентами, с нормативами, в динамике;

— индексный метод влияния факторов на сравниваемые показатели;

— детализация;

— графические методы.

Бухгалтерские методы :

— метод двойной записи;

— бухгалтерский баланс;

— другие бухгалтерские методы.

Экономико-математические методы :

— методы элементарной математики;

— классические методы математического анализа: дифференцирование, интегрирование, вариационное исчисление;

— методы математической статистики: изучение одномерных и многомерных статистических совокупностей;

— эконометрические методы: статистическое оценивание параметров экономических зависимостей;

— методы математического программирования: оптимизация, линейное, квадратичное и нелинейное программирование; блочное и динамическое программирование;

— эвристические методы;

— методы экономико-математического моделирования и факторного анализа, используемые для решения специфических задач экономического анализа.

Специальные приемы экономического анализа.

Сравнение. Важнейший метод экономического анализа. Сравнение — прием, позволяющий выразить характеристику явлений через другие однородные явления . При экономическом анализе применяется сравнение отчетных показателей с плановыми, с показателями предшествующих периодов, сравнение показателей работы предприятия с показателями предприятий-конкурентов, со среднеотраслевыми данными и т.д. Применение приема сравнения требует обеспечения сопоставимости сравниваемых показателей.

Сводки и группировки. Путем сводки можно подвести общий итог воздействия различных факторов на выпуск продукции, снижение себестоимости и т.д.

Путем группировки выделяют среди изучаемых явлений характер группы по тем или иным признакам. Сгруппированные данные, оформленные в виде таблиц, представляют собой форму рационального изложения цифровых характеристик, облегчают выводы анализа.

Абсолютные и относительные величины. С помощью абсолютных величин характеризуются размеры (величины, объемы) экономических явлений. Относительные величины используются для характеристики степени выполнения планов, измерения темпов развития производства и т.д.

Величина, полученная в результате сопоставления двух однородных показателей, один из которых принимается за единицу, называется коэффициентом. Особой формой относительных величин являются проценты, при которых базисная величина принимается не за 1, а за 100.

Средние величины. Ими пользуются для обобщающей характеристики массовых качественно однородных экономических явлений. Средняя величина выражает собой отличительную особенность данной совокупности явлений, устанавливает наиболее типичные черты этой совокупности.

Ряды динамики. Для характеристики изменения уровня ряда динамики исчисляют абсолютный прирост, темп роста, темп прироста. Характеристикой среднего темпа служит средняя геометрическая из темпов.

Индексы. С помощью индексов сравнивают данные не только двух периодов, но и за ряд лет. В этом случае используют индексы базисные и цепные. При расчетах цепных индексов каждый последующий период сравнивается с предшествующим в сопоставимых единицах измерения. При расчетах базисных индексов базу сравнения принимают за 1 или 100, а все последующие показатели выражают в коэффициентах или процентах к базисной величине.

Элиминирование. Метод, при помощи которого исключается действие ряда факторов и выделяется один из них. Осуществляется различными приемами, в том числе и способом цепных подстановок .

Детализация. Метод анализа, который заключается в расчленении экономических явлений, показателей и факторов. Детализация позволяет на основе знаний экономической теории упорядочить анализ, содействует комплексному рассмотрению факторов, влияющих на показатель, указывает значимость каждого из них, является основой математического моделирования взаимозависимости различных показателей и факторов.

Балансовые увязки (балансовый метод). Метод, при котором сумма факторов, влияющих на результат, должна дать сумму результата. Например, составляется товарный баланс для определения суммы продажи продукции и анализа влияния различных факторов на эту продукцию.

Сплошное и выборочное наблюдение. Широко применяется в экономическом анализе работы предприятия. По данным выборочных наблюдений на основе методов теории вероятностей определяется возможность распространения выводов на всю совокупность изучаемых явлений. Например, по выборочным фотографиям рабочего дня судят об использовании рабочего времени на любом предприятии.

Графический метод. Связь между переменными можно выразить тремя способами: таблицей, формулой и графиком. Графический метод изображения зависимости основан на построении диаграммы (графика).

Способ цепных подстановок и процентных разниц. Сущность приема цепных подстановок заключается в последовательной замене плановой (базисной) величины каждого фактора величиной фактической, начиная с основного количественного в постепенном продвижении к заключительному качественному. Известен сокращенный способ цепных подстановок, основанный на степени готовности конкретных данных в конкретных условиях производства. Применение метода цепных подстановок требует четкого представления взаимосвязи между изучаемыми показателями, точного различия количественных и качественных показателей, правильного определения последовательности, когда имеется несколько количественных и качественных показателей. В противном случае можно прийти к ошибочным выводам. Для аналитических расчетов используются корреляционный и регрессионный анализы, математическое программирование линейное и нелинейное, графические методы и др. Развитие их не означает, что классические приемы анализа устарели. Традиционные приемы анализа должны сочетаться с экономико-математическими, чтобы обеспечить наилучшее решение задач экономического анализа. При выполнении любых аналитических исследований необходимо помнить, что наряду с определенными специальными способами обработки экономической информации существуют общие подходы, общие аналитические приемы, которые в последовательности их применения можно назвать алгоритмом общих рабочих приемов выполнения экономического анализа.

7.3 Анализ соотношения доходов, расходов и финансовых результатов

На основе данных приложения 2 составим аналитическую таблицу, позволяющую характеризовать основные соотношения доходов, расходов, финансовых результатов и их динамику.

Таблица 7.2

Динамика соотношения доходов, расходов и финансовых результатов

Показатели

Отчетный период

Предыдущий период

Отклонение (+,-)

  1. Отношение валовой прибыли к выручке

0,32

0,38

-0,06

  1. Отношение прибыли до налогообложения от продажи к выручке

0,13

0,21

-0,08

  1. Отношение бухгалтерской прибыли к выручке

0,09

0,12

-0,03

  1. Отношение чистой прибыли к выручке

0,07

0,10

-0,03

  1. Отношение себестоимости продаж к выручке

0,68

0,63

0,05

  1. Отношение коммерческих расходов к выручке

0,11

0,10

0,01

  1. Отношение управленческих расходов к выручке

0,08

0,07

0,01

Рассмотрим изменения каждого показателя и влияние факторов на это изменение.

1.Отношение валовой прибыли к выручке характеризует долю каждого рубля от продажи, который может быть отправлен на покрытие управленческих и коммерческих расходов, а также прибыли от продажи.

В процессе анализа необходимо обратить внимание на изменение как процентного значения показателя, так и абсолютной величины валовой прибыли. В случае роста выручки от продажи, даже если процентное значение рассматриваемого показателя снизилось, может быть обеспечена необходимая сумма валовой прибыли, и наоборот, тенденция снижения процентного значения показателя при сохраняющемся объеме продаж может привести к сокращению прибыли от продажи продукции и ее недостаточности в будущем.

На анализируемом предприятии коэффициент соотношения валовой прибыли к выручке от продажи сократился на 0,06 в отчетном периоде по сравнению с предыдущим. Проведем факторный анализ изменения коэффициента соотношения валовой прибыли к выручке способом цепных подстановок, используя следующую расчетную формулу:

Кв = Пв/В, (7.2)

где В – выручка (строка 2110 формы «Отчет о финансовых результатах»);

Пв – валовая прибыль (строка 2100 формы «Отчет о финансовых результатах»).

1) Кв0=Пв0/В0=25731/68616=0,38

2) Квусл.=Пв1/В0=33447/68616=0,49

 Кв= Квусл.- Кв0=0,49-0,38=0,11 – влияние изменения суммы валовой прибыли.

3) Кв1=Пв1/В1=33447/104850=0,32

 Кв= Кв1- Квусл.=0,32-0,49= -0,17 – влияние изменения выручки.

Баланс факторов:

0,11+ (-0,17)= -0,06 0,32-0,38= -0,06

Для количественной оценки в зависимости величины валовой прибыли от объема продаж и маржи валовой прибыли используется следующая формула:

Пв = В * Пв / В (7.3)

Изменение величины валовой прибыли под влиянием изменения объема продаж:

∆Пв = (В1 –В0) * Пв0 /В0=(104850-68616) * 25731/68616 = 13588 тыс.руб.

Изменение валовой прибыли за счет снижения маржи прибыли:

∆Пв= В1 * (Пв1/В1 — Пв0/В0) = 104850 * (33447/104850 — 25731/68616) = -5872 тыс.руб.

Баланс факторов: 13588+ (-5872) = 7716 тыс.руб.

Вывод: расчеты показывают, что величина валовой прибыли под влиянием изменения объема продаж увеличилась на 13588 тыс.руб., а в результате снижения маржи валовой прибыли произошло уменьшения суммы валовой прибыли на 5872 тыс.руб. Общее изменение валовой прибыли составило 7716 тыс.руб. (33447-25731).

2. Отношение прибыли от продажи к выручке характеризует рентабельность продаж. В отличие от других показателей она не испытывает влияние элементов, не относящихся к продажам, т.е. тех, которые включаются в состав прочих доходов и расходов. С данной точки зрения указанный показатель позволяет наиболее точно оценить эффективность управления продажами в процессе основной деятельности предприятия. Из таблицы видно, что рентабельность продаж снизилась на 0,08, что отрицательно.

3. Отношение прибыли до налогообложения к выручке. В отличие от предыдущего показателя его значение изменяется под влиянием не только доходов и расходов, возникающих в процессе производства и продажи продукции, но и прочих доходов и расходов. Сопоставление динамики этого и предыдущего показателя отражает влияние прочих статей доходов и расходов на формирование прибыли до налогообложения (бухгалтерской). Соответственно, чем сильнее такое влияние, тем ниже качество и стабильность полученного конечного финансового результата:

Р = ПБ/В = ПП/В + ПДР/В, (7.4)

где: Р – рентабельность предприятия;

ПБ – прибыль до налогообложения (бухгалтерская прибыль);

В – выручка;

ПП – прибыль от продажи;

ПДР – прочие доходы (расходы);

Проведем факторный анализ способом цепных подстановок, используя данные формы «Отчет о прибылях и убытках» (приложение 2).

Р0 = Пп0/В0 + Ппд0/В0 = 14066/68616+ (-5623/68616)= 0,1231*100% = 12,31%

Русл.1 = Пп1/В1 + Ппд0/В0 = 13523/104850+ (-5623/68616)= 0,0471*100% = 4,71%

Р1 = Пп1/В1 + Ппд1/В1 = 13523/104850+ (-4506/104850)= 0,086*100% = 8,60%

а) Проанализируем влияние изменения первого фактора на отклонение рентабельности экономического субъекта:

Р = Русл.- Р0 = 4,71%-12,31% = -7,60%

б) Проанализируем влияние изменения второго фактора на отклонение рентабельности экономического субъекта:

Р = Р1- Русл. = 8,60%-4,71% = 3,89%

баланс факторов:

(-7,60)%+3,89%=8,60%-12,31%

-3,71%=-3,71%

Вывод: факторный анализ показывает, что отношение бухгалтерской прибыли к выручке составляет отрицательную величину 0,03 или 3,71 %. На данное отклонение отрицательно повлияло снижение рентабельности продаж.

4. Отношение чистой прибыли к выручке является конечным показателем в системе показателей рентабельности продаж и отражает влияние на нее всей совокупности прочих доходов и расходов, а также более устойчивые связи между финансовым результатом и выручкой, т.е. в большей степени отвечает задаче прогнозирования финансовых результатов деятельности. Данные таблицы 7.2 показывают снижение этого показателя, что отрицательно.

5,6,7. Цель расчета соотношения себестоимости продаж к выручке, отношения коммерческих расходов к выручке и управленческих расходов к выручке – оценка той роли, которую играют производственная, сбытовая и управленческая функции в управлении экономическим субъектом.

По динамике этих соотношений формулируются выводы о способности экономического субъекта управлять соотношением Расходы/Доходы. Тенденция к росту указанных соотношений может свидетельствовать о том, что у субъекта существуют проблемы контроля над расходами, поэтому следует провести постатейное рассмотрение расходов с целью выявления их снижения. При оценке возможности использования данных Отчета о прибылях и убытках для прогнозирования финансовых результатов необходимо рассчитать каждую статью отчета и оценить вероятность ее присутствия в будущем.

Оценивая эффективность управления

Оценивая эффективность управления доходами и расходами организации анализируют следующие показатели:

1) Коэффициент соотношения доходов и расходов организации:

Кдох.рас. = Доходы/Расходы

2)Коэффициент соотношения расходов и доходов.

Красс.дох = Расходы/Доходы.

Показывает сколько на 1 рубль полученных доходов приходиться расходов.

3) Рентабельность расходов на реализацию.

Красх=Прибыль от продаж/Расходы

Характеризует сколько на один рубль помесячных расходов приходиться прибыли от продаж.

Способность расходов генерировать прибыль.

4) Доходность активов.

Дактив=Доход/средние остатки Активов

В рамках данного анализа проводят расчет и показатели безубыточности деятельности организации, основным условием для его существования, является деления затрата на постоянные переменные в зависимости от объемов производимой продукции.

Переменными затратами признаются затраты изменяющиеся прямо пропорционально изменению объема производства.

В рамках анализа финансовой отчетности в качестве переменных затрат применяют себестоимость проданных товаров (работ, услуг). (ст 20 Ф№2).

Постоянные затраты это затраты которые не меняются с изменением объема производства.

Данный показатель формируется путем суммирования коммерческих и управленческих расходов, отраженных по 30-ой и 40-ой строке формы №2.

После отрицания величины постоянных и переменных затрат определяют точку без убыточности в стоимостном выражении в процентах к вручению и в днях.

1) Точка без убыточности в стоимостном выражении.

ТБ стоим=Зпост/УДвыр.мд.

Зпост = коммерческие + управленческие

УДв.мд.=МД/В*100

Маржинальный доход. МД=В-Зперем.

Маржинальный доход – это промежуточных финансовый результат остающийся в распоряжении предприятия после покрытия переменных затрат.

1) Точки без убыточности в стоимостном выражении.

Это выручка при которой предприятие не имеет не прибыли, не убытков. (Без убыточный объем реализации).

2) Точки без убыточности в % к выручке.

ТБ%=ТБстоим/В*100

Характеризует часть выручки полученной в отчетном периоде которая идет на покрытие всех затрат.

3) Точка без убыточности в днях.

Это соотношение точки без убыточности в стоимостном выражении на количество дней.

ТБ=ТБСтоим/(В/T(количество дней).

Характеризует период в течении которого предприятие достигает без убыточного объема реализации.

4) Запас финансовой устойчивости в стоимостном выражении.

ЗФПстоим.=В-ТБстоим.

Показывает величину выручки которую предприятие может снижать не выходя в зону убытков.

5) Запас финансовой устойчивости в % к выручке.

ЗПФ%обр=ЗФПстоим/В*100

Характеризует часть выручки которая идет на получение прибыли предприятия.

6) Запас финансовой прочности в днях.

ЗФПдн=ЗПФстоим/(В/Т(кол.дней)

Показывает период времени в течении которого предприятие получает прибыль.

факторный анализ доходов, расходов и прибыли

Выручка от продаж представляет собой совокупность денежных поступлений за определенный период от результатов текущей (уставной) деятельности предприятия и является основным источником формирования его собственных финансовых ресурсов.

Для оценки эффективности менеджмента большое значение имеет анализ ресурсов предприятия на предмет их наличия, динамики, качества, производительности, т.е. эффективности использования трудовых ресурсов, оборотных активов и основных средств. Именно от того, какими ресурсами и финансовыми активами располагает предприятие и насколько эффективно оно их использует, зависят конечные результаты ее деятельности. Поэтому анализ должен быть направлен на установление влияния этих факторов на доходы предприятия (выручку от продаж).

Расчет прироста выручки за счет использования производственных ресурсов в разрезе интенсивных и экстенсивных факторов приведен в таблице 2.4.

В соответствии с данными, представленными в таблице 2.4, за период 2011 — 2012 гг. выручка от продажи продукции предприятия возросла на 986451 тысяч рублей. Рассматривая влияние использования трудовых ресурсов и основных средств, следует отметить, что прирост выручки в основном обеспечен ростом производительности труда и повышением фондоотдачи.

Таблица 2.4 — Факторный анализ выручки ОАО «Златмаш» за 2011 — 2012 гг. (в тысячах рублей)

Показатели

Обозначение, расчет

Период, годы

Отклонение за 2012 год

Выручка

Среднесписочная численность персонала, чел.

Производительность труда

ПТ = N / R

685,19

994,76

309,57

Среднегодовая первоначальная стоимость основных средств

Фондоотдача, руб./руб.

ФО = N / F

0,6765

0,8833

0,2068

Средняя величина оборотных активов

ОА

— 42892

Коэффициент оборачиваемости оборотных активов, обороты

КОБ = N / ОА

1,804

2,771

0,967

Общее изменения выручки под влиянием трудовых факторов, всего, в том числе за счет изменения:

?NТР == ?NЭКС ТР + ?NИНТ ТР

— численности персонала

?NЭКС ТР = ПТ0 (R1 — R0)

— производительности труда работников

?NИНТ ТР = R1 (ПТ1 — ПТ0)

Общее изменения выручки под влиянием эффективности использования основных средств, всего, в том числе за счет изменения

?NОС == ?NЭКС ОС + ?NИНТ ОС

— стоимости основных производственных фондов

?NЭКС ОС = ФО0 ?F

— фондоотдачи

?NИНТ ОС = F1 ?ФО

Общее изменения выручки под влиянием эффективности использования оборотных средств, всего, в том числе за счет изменения:

?NОА == ?NЭКС ОА + ?NИНТ ОА

— объемов оборотных средств

?NЭОА = КОБ0 ?ОА

— 77377

— коэффициента оборачиваемости

?NИОА = ОА1 ?КОБ

В использовании оборотных средств имеют место как положительные, так и отрицательные факторы, влияющие на выручку от продаж.

В таблице 2.5 обобщены результаты факторного анализа выручки от продаж в разрезе экстенсивных и интенсивных факторов.

Таблица 2.5 — Результаты факторного анализа выручки от продаж в разрезе интенсивных и экстенсивных факторов ОАО «Златмаш» за период 2011 — 2012 гг. (в тысячах рублей)

Факторы

Влияние факторов

Структура факторов, %

Изменение выручки всего, в том числе за счет:

100,0

Эффективности использования трудовых ресурсов

— интенсивный фактор (производительность труда)

96,25

— экстенсивный фактор (численность персонала)

3,75

Эффективности использования основных средств

— интенсивный фактор (фондоотдача)

72,40

— экстенсивный фактор (стоимость основных средств)

27,60

Эффективности использования оборотных средств

— интенсивный фактор (оборачиваемость)

107,84

— экстенсивный фактор (стоимость оборотных средств)

— 77377

— 7,84

Результаты факторного анализа выручки показали, что трудовые факторы (численность персонала и производительность труда) оказали положительное влияние на выручку — наибольший прирост показателя (на 949 451руб.) был обеспечен ростом производительности труда.

Анализ прироста выручки в разрезе эффективности использования основных средств свидетельствует о том, что рост выручки связан как с увеличением стоимости основных средств, так и с повышением эффективности их использования. За счет этих факторов выручка возросла соответственно на 272 274 тыс. руб. и 714 177 тыс. руб.

Отрицательное влияние на выручку от продаж оказало снижение стоимости оборотных активов, за счет этого фактора выручка снизилась на 77 377 тысяч рублей. Ускорение оборачиваемости оборотных активов оказало положительное влияние на выручку, увеличив показатель на 1063828 тысяч рублей.

Использование производственных ресурсов преимущественно интенсивное, что свидетельствует об эффективном использовании ресурсов предприятия.

Анализ расходов выступает одним из элементов системы управления предприятия и имеет своей целью изыскивать возможности увеличения или, как минимум, стабилизации абсолютных и относительных показателей доходности коммерческой организации — прибыли и рентабельности.

Анализ расходов по обычным видам деятельности в разрезе элементов затрат представлен в таблице 2.6. источником информации являются данные Пояснений к бухгалтерскому балансу.

Таблица 2.6 — Факторный анализ расходов по обычным видам деятельности ОАО «Златмаш» в разрезе элементов затрат за 2011 — 2012 гг.

Показатели

Период, годы

Отклонение

за 2012 год

Темп прироста за

2012 год, %

Доля фактора в изменении затрат, %

тыс. руб.

удельный вес, %

тыс. руб.

удельный вес, %

в тыс. руб.

удельного веса, %

Материальные затраты

60,83

61,59

0,76

62,59

62,87

Затраты на оплату труда

26,87

27,01

0,14

61,39

27,24

Отчисления на социальные нужды

6,85

6,80

— 0,05

59,32

6,71

Амортизация

2,32

1,76

— 0,56

21,96

0,84

Прочие затраты

3,15

2,84

— 0,31

45,27

2,34

Итого

60,56

В соответствии с данными таблицы 2.6 структура расходов по обычным видам деятельности в разрезе элементов показывает, что самый значительный элемент расходов — материальные расходы (61,59% в 2012 г.).

В 2012 г. темп прироста затрат по обычным видам деятельности составил 60,56%, прирост произошел по всем без исключения элементам затрат. Наибольшее увеличение приходится на материальные затраты и затраты на оплату труда. Структура расходов остается относительно стабильной из года в год, что свидетельствует о контролируемости расходов менеджментом.

Анализ расходов по обычным видам деятельности в разрезе функций расходов представлен в таблице 2.7. Источником информации для анализа являются данные отчета о финансовых результатах (приложение Б).

Таблица 2.7 — Факторный анализ себестоимости ОАО «Златмаш» в разрезе функций затрат за 2011 — 2012 гг.

Показатели

Период, годы

Отклонение

за 2012 год

Темп прироста за 2012 год, %

Доля фактора в изменении затрат, %

тыс. руб.

удельный вес, %

тыс. руб.

удельный вес, %

в тыс. руб.

удельного веса, %

Себестоимость реализованной продукции

97,87

97,81

— 0,06

45,52

97,68

Коммерческие расходы

2,13

2,19

0,06

49,53

2,32

Итого

45,61

Изучение структуры расходов по функциям — производство и сбыт — позволяет сделать вывод о том, что доля расходов на производство снижается, а доля расходов на сбыт продукции растет. Так, в 2012 г. доля расходов на производство снизилась по сравнению с 2011 г. на 0,06% и составила 97,81 процента, прирост коммерческих расходов составил 49,53%, что свидетельствует об активизации сбытовой политики предприятия. Рост себестоимости реализованной продукции обеспечил 97,68% роста текущих расходов.

Структура и динамика затрат по статьям себестоимости продукции исследуется в таблице 2.8.

Таблица 2.8 — Анализ затрат по обычным видам деятельности по статьям себестоимости продукции в ОАО «Златмаш» за 2011 — 2012 гг.

Показатели

Период, годы

Отклонение

за 2012 год

Темп прироста за 2012 год, %

Доля фактора в изменении затрат, %

тыс. руб.

удельный вес, %

тыс. руб.

удельный вес, %

в тыс. руб.

удельного веса, %

Сырье и основные материалы

43,43

43,52

0,09

60,89

43,67

Покупные изделия, услуги сторонних организаций

8,12

8,14

0,02

60,95

8,17

Топливо и энергия

7,16

7,42

0,26

66,39

7,85

Зарплата производственных рабочих с отчислениями

23,27

22,92

— 0,37

58,14

22,34

Общехозяйственные и общепроизводственные расходы

10,82

10,60

— 0,22

57,29

10,24

Потери от брака

2,74

3,07

0,33

79,89

3,61

Прочие производственные расходы

2,11

2,14

0,03

62,98

2,19

Расходы на продажу

2,35

2,19

— 0,16

49,51

1,93

Итого полная себестоимость

60,56

Рассматривая структуру затрат по статьям (таблица 2.8), можно отметить, что наибольший удельный вес в ней занимают затраты на сырье и основные материалы (43,52% в 2012 г.), что вполне характерно для промышленных предприятий машиностроительной отрасли экономики.

Другой наиболее значимой статьей затрат является заработная плата с отчислениями на социальные нужды производственных рабочих (22,92% в 2012 году). Именно эти статьи обеспечили 43,67 и 22,34% прироста всех затрат на производство и реализацию продукции предприятия в 2012 г.

В структуре затрат существенных изменений не произошло, несколько сократился удельный вес таких статей как заработная плата производственных рабочих (на 0,37%), общехозяйственные и общепроизводственные расходы (на 0,22%), прочие производственные затраты (на 0,16%). По остальным статьям наблюдается незначительное увеличение удельного веса.

Особую тревогу вызывает увеличение по статье «Потери от брака» (на 79,89%), что обеспечило 3,61% роста всех затрат. Удельный вес данной статьи составляет 3,07% в совокупных затратах по текущей деятельности предприятия. Следовательно, сокращение потерь от брака в производстве необходимо рассматривать как резервы роста прибыли предприятия.

Затраты на 1 руб. продукции занимают в настоящее время одно из центральных мест среди показателей себестоимости промышленной продукции. Расчет влияния факторов на изменение уровня затрат на 1 руб. продукции проведен в приложении В. Результаты расчетов обобщены в таблице 2.9.

Таблица 2.9 — Результаты факторного анализа показателя себестоимости продукции в расчете на 1 рубль выручки от продаж ОАО «Златмаш» за 2012 г.

Факторы

Влияние факторов

Изменение полной себестоимости производства и продажи продукции в расчете на 1 руб. выручки, всего, в том числе за счет изменения:

0,0735

— общего объема проданной продукции в количественном выражении

0,4099

— суммы переменных расходов в расчете на единицу проданной продукции

0,0094

— общей величины условно-постоянных расходов

0,0956

— выручки от продаж

— 0,4414

В соответствии с результатами факторного анализа, доля себестоимости продукции в выручке от продаж за 2012 г. увеличилась на 0,0735.

На изменение полной себестоимости производства и продажи продукции в расчете на 1 руб. выручки от продаж повлияли следующие факторы. Рост объема проданной продукции в количественном выражении увеличил полную себестоимость производства и продажи продукции в расчете на 1 руб. выручки от продаж на 0,4099. Рост суммы переменных расходов в расчете на единицу проданной продукции увеличил полную себестоимость производства и продажи продукции в расчете на 1 руб. выручки от продаж на 0,0094. Рост суммы условно-постоянных расходов увеличил полную себестоимость производства и продажи продукции в расчете на 1 руб. выручки от продаж на 0,0956. Увеличение выручки от продаж сократило полную себестоимость производства и продажи продукции в расчете на 1 руб. Выручки от продаж сократилась на 0,4414. Следовательно, для дальнейшего сокращения затрат, приходящихся на единицу проданной продукции, необходимо стремиться к наращиванию объемов продаж.

Важная составляющая прибыли предприятия — прибыль от продаж. Факторный анализ прибыли от продаж позволяет оценить резервы повышения эффективности производства, сформировать управленческие решения по использованию производственных факторов.

Расчет влияния факторов на величину прибыли от продаж представлен в таблице 2.10.

Таблица 2.10 — Факторный анализ прибыли от продаж ОАО «Златмаш» за 2012 г. (в тысячах рублей)

Показатели

Обозначение, расчет

Период, годы

Отклонение за 2012 год

Выручка

Индекс цен

1,000

1,080

Выручка от продаж в сопоставимых ценах

Себестоимость продаж

Прибыль от продаж

ПП

Уровень себестоимости, %

91,7762

90,3710

— 1,4052

Рентабельность продаж, %

6,1977

7,6055

1,4078

Коммерческие расходы

КР

Уровень коммерческих расходов, %

1,9999

2,0236

0,0237

Изменение выручки от продаж под влиянием цены

ДN(р) = N1 — NСОП

Влияние изменения выручки от продаж (исключая влияние цены)

ДП(N) =

=

Влияние увеличения цен на продукцию

ДП(р) =

Влияние изменения себестоимости продаж

ДП(S) =

Влияние изменения уровня коммерческих расходов

ДП(КР) =

— 723

В соответствии с расчетами, проведенными в таблице 2.10, в 2012 году предприятием получено прибыли от продаж на 104086 тыс. руб. больше, чем в 2011 г. В качестве факторов, влияющих на прибыль от продаж, исследованы: объем продажи продукции; цены на продукцию предприятия; себестоимость проданных товаров; расходы на продажу продукции (коммерческие расходы).

Увеличение выручки от продажи продукции, цен реализации продукции предприятия и снижение уровня себестоимости проданной продукции оказали положительное влияние на прибыль от продаж, увеличив показатель на 104809 тысяч рублей. Наибольшее положительное влияние на прибыль от продаж оказало увеличение физического объема продажи продукции (47131 тысяч рублей) и снижение себестоимости (43672 тыс. руб.).

Увеличение уровня коммерческих расходов привело к сокращению прибыли от продаж на 723 тыс. руб. Однако пытаться снижать коммерческие расходы не представляется целесообразным, так как именно активизация сбыта и стала результатом увеличения объемов продаж.

Результаты факторного анализа прибыли от продаж представлены на рисунке 2.3.

Физический объем продаж

Цены на продукцию

Себестоимость продаж

Коммерческие расходы

Рисунок 2.3 — Результаты факторного анализа прибыли от продаж ОАО «Златмаш» за 2012 г.

Между изменениями объема реализации продукции и размером полученной прибыли существует прямая пропорциональная зависимость при реализации рентабельной продукции и обратная зависимость при реализации убыточной. Увеличение объема реализации рентабельной продукции приводит к увеличению массы прибыли. Факторный анализ прибыли от продаж в зависимости от названных факторов проводится в таблице 2.11.

Таблица 2.11 — Факторный анализ прибыли от продаж в ОАО «Златмаш» за 2012 г. (факторы — объем продаж, структура продукции, оптовые цены, полная себестоимость проданной продукции) (в тысячах рублей)

Т = ТК — В — ПР — ТКР, (3.2)

где ТК — календарный фонд времени работы оборудования (365 дней);

В — количество выходных дней в году, дни;

ПР — количество праздничных дней, дни;

ТКР — время, затраченное на плановый ремонт, наладку и техническое обслуживание оборудования, смен;

ВП — внеплановые простои оборудования, смен.

В соответствии с формулой (3.2) фактический фонд времени работы оборудования составит:

Т = 365 — 89 — 12 — 25 — 13 = 226 смен.

Производственная мощность оборудования в годовом исчислении в соответствии с формулой (3.1) составит:

ПМ = 1Ч40Ч236 = 9440 тонн.

Расчет себестоимости продукции по инвестиционным периодам проведен в таблице 3.7 в следующей последовательности.

Прямые материальные затраты соответствуют их значению, рассчитанному в таблице 3.4 (85 тыс. руб. в год в расчете на 1 тонну продукции) и с учетом производственной мощности (9 440 тонн продукции в год, или 786,67 тонн продукции в месяц).

Выпуск продукции в соответствии с этапами реализации инвестиционного проекта (таблица 3.1) предполагается начать с сентября 2013 г., т.е. выпуск продукции в 2013 г. будет осуществляться в течение 4 месяцев. Поэтому в 2013 году прямые материальные затраты составят 267468 тыс. руб. (85 Ч 786,67 Ч 4). В последующие годы реализации проекта прямые материальные затраты откорректированы на ожидаемый инфляционный рост цен, который в соответствии с долгосрочными прогнозами Агентства прогнозирования экономики (АПЭКОН) в России не превысит 7% .

Следовательно, во втором году реализации проекта прямые материальные затраты прогнозируются на уровне 858 568 тыс. руб. (85 Ч 9440 Ч 1,07), а в третьем году — 918668 тыс. руб. (858568 Ч 1,07) и т.д.

Прямые затраты на оплату труда, рассчитанные в таблице 3.5, и включающие заработную плату рабочих с отчислениями на социальные нужды, в годовом выражении составляют 19 500 тыс. руб. В первом году реализации проекта (2013 г.) затраты на оплату труда составят 6 500 тыс. руб. (19500 / 12 Ч 4). Увеличение заработной платы по годам будет происходить в соответствии с ожидаемым темпом роста инфляции.

Амортизация производственного инвестиционного оборудования в соответствии с положениями Учетной политики предприятия начисляется линейным методом. Срок полезного использования оборудования соответствует продолжительности инвестиционного периода (5 лет). Стоимость инвестиционного оборудования в соответствии с расчетами, представленными в таблице 3.3, составляет 166 077 тыс. руб. В соответствии с линейным метолом начисления амортизации и нормативным сроком службы оборудования норма амортизации составляет 20% в год. Следовательно, ежегодная амортизация по инвестиционному оборудованию составит 33 215 тыс. руб. (166077 Ч 20%), а в первом году реализации проекта амортизация составит 11 072 тысяч рублей (33215 / 12 Ч 4).

Общехозяйственные затраты, связанные с осуществлением инвестиций и рассчитанные в таблице 3.6, составляют 19 782 тыс. руб. В первом году реализации инвестиционного проекта общехозяйственные расходы составят 6 594 тысяч рублей (19782 / 12 Ч 4), в последующих годах они откорректированы с учетом инфляции.

Таблица 3.7 — Расчет себестоимости продукции в ОАО «Златмаш» (в тысячах рублей)

Показатели

Обозначение / Расчет

Период, годы

Отклонение за 2012 год

Выручка

+986451

Индекс цен

1,00

1,08

Выручка в сопоставимых ценах

Полная себестоимость продаж

С

Полная себестоимость реализованной продукции в сопоставимых ценах

Прибыль от продаж

Показатели

Период, годы

2013 (сентябрь — декабрь)

2018 (январь — август)

Прямые материальные затраты

Прямые затраты на оплату труда

Амортизация производственного оборудования

Общехозяйственные расходы, включая расходы на продажу

Итого полная себестоимость продаж

Количество продукции, т

Себестоимость единицы продукции

92,67

98,92

105,60

112,74

120,39

128,58

Оптовая цена изделия определяется по формуле (3.3) :

ЦО = Сед Ч РПР, (3.3)

где ЦО — оптовая цена изделия, руб.;

Сед — себестоимость единицы продукции, руб.;

РПР — рентабельность производства продукции, %.

Рентабельность производства новой продукции планируется на уровне 30%. Следовательно, оптовая цена единицы продукции (1 тонны алюминиевого профиля) по годам составит:

— 2013 год (сентябрь — декабрь):

ЦО1 = 92,67 · 1,30 = 120,47 тыс. руб.

— 2014 год:

ЦО2 = 98,92 Ч 1,30 = 128,60 тыс. руб.

— 2015 год:

ЦО3 = 105,60 Ч 1,30 = 137,28 тыс. руб.

— 2016 год:

ЦО4 = 112,74 Ч 1,30 = 146,56 тыс. руб.

— 2017 год:

ЦО5 = 120,39 Ч 1,30 = 156,51 тыс. руб.

— 2018 год (январь — август):

ЦО6 = 128,58 Ч 1,30 = 167,15 тыс. руб.

Выручка от реализации алюминиевого профиля по годам составит:

  • — 2013 год (сентябрь — декабрь):
    • 120,47 Ч 3147 = 379119 тыс. руб.
  • — 2014 год:
    • 128,60 Ч 9440 = 1213984 тыс. руб.
  • — 2015 год:
    • 137,28 Ч 9440 = 1295923 тыс. руб.
  • — 2016 год:
    • 146,56 Ч 9440 = 1383526 тыс. руб.
  • — 2017 год:
    • 156,51 Ч 9440 = 1477454 тыс. руб.
  • — 2018 год (январь — август)
  • 167,15 Ч 6293 = 1051875 тыс. руб.

Расчет потребности в оборотных средствах проведен в таблице 3.8. Потребность в оборотных средствах рассчитана для первого года инвестиционного периода и является ориентиром для обоснования необходимого объема источников финансирования для покрытия инвестиционных издержек.

Таблица 3.8 — Расчет потребности проекта в оборотных средствах в составе производственных запасов в ОАО «Златмаш» (в тысячах рублей)

Оборотные средства

Годовой расход

Среднесуточный расход

Норма запасов, дни

Потребность

текущий

страховой

Основные материалы (заготовка)

Вспомогательные материалы (краситель порошковый)

Итого

Потребность инвестиционного проекта в первоначальных оборотных средствах составляет 40 092 тыс. руб.

Таким образом, необходимый объем финансовых ресурсов для реализации инвестиционного проекта составляет 222 895 тыс. руб. Данная сумма складывается из 166 077 тыс. руб. капитальных затрат на покупку оборудования (таблица 3,3), затрат на реконструкцию механо-сборочного цеха для организации производства в размере 16 726 тыс. руб. (таблица 3.2), а также первоначальных оборотных средств в сумме 40 092 тыс. руб. (таблица 3.8).

Планируемая структура источников финансирования инвестиционного проекта представлена в таблице 3.9.

Таблица 3.9 — Структура источников финансирования инвестиционного проекта в ОАО «Златмаш» (в тысячах рублей)

Источники финансирования

Сумма, тыс. руб.

Структура, %

Пояснение

Заемный капитал (по договору финансового лизинга с ЗАО «Сбербанк Лизинг»)

74,51

Финансирование капитальных затрат на покупку оборудования

Заемный капитал (краткосрочные банковские кредиты)

25,49

Финансирование затрат на реконструкцию цеха и пополнение оборотных средств

Итого

Таким образом, в структуре источников финансирования проекта 74,51 процента составляют средства, привлеченные по договору лизинга, и 25,49 процентов краткосрочные кредиты банка (сроком на 1 год под 20% годовых).

В таблице 3.10 произведен расчет среднегодовой стоимости оборудования, взятого предприятием в лизинг, которая необходима для расчета общего размера лизинговых платежей (срок лизинга 5 лет).

Таблица 3.10 — Расчет среднегодовой стоимости оборудования по финансовому лизингу в ОАО «Златмаш» (в тысячах рублей)

Период, годы

Остаточная стоимость оборудования на начало периода (СН)

Амортизационные отчисления, (А)

Остаточная стоимость оборудования на конец года,

(СК = СН — А)

Среднегодовая стоимость оборудования,

(СС = (СН + СК)/2)

2013 (4 мес.)

2018 (8 мес.)

Расчет размера лизинговых платежей за весь срок действия договора лизинговой сделки произведен в таблице 3.11.

Таблица 3.11 — Расчет общего размера лизингового платежа (в тысячах рублей)

Период, годы

Амортизация (А)

Плата за кредит (ПК = СС · 20%)

Комиссионные

(КВ = СС · 3%)

Лизинговые платежи

(ЛП = А + ПК + КВ)

2013 (4 мес.)

2018 (8 мес.)

Итого за 5 лет

Общая сумма лизинговых платежей по договору финансового лизинга с полной окупаемостью и дегрессивными выплатами составляет 289585 тысяч рублей.

Расчет затрат, связанных с выплатой кредита, произведен в таблице 3.12.

Таблица 3.12 — Расчет затрат, связанных с выплатой кредита в ОАО «Златмаш» ( в тысячах рублей)

Показатели

Обозначение, расчет

Значение показателей

Сумма кредита (таблица 3.9)

Р

Количество интервалов, по которым осуществляется расчет процентных платежей, в общем обусловленном периоде времени, мес.

Используемая годовая процентная ставка, %

Ежемесячная процентная ставка, выраженная десятичной дробью

0,0167

Сумма начисленных процентов за весь период пользования кредитом (за год)

Сумма затрат, связанных с выплатой кредита

Таким образом, общая сумма затрат, связанных с выплатой краткосрочного банковского кредита (сроком на 12 мес.), составляет 68182 тысяч рублей. Данная сумма складывается из 56 818 тыс. руб. основного долга (или 4 735 тысяч рублей в месяц) и 11 364 тыс. руб. начисленных процентов (или 947 тысяч рублей в месяц).

Отчет о финансовых результатах отражает результаты деятельности, по данным этой отчетной формы можно определить прибыльность предприятия, реализующего проект. На основании предыдущих расчетов в таблице 3.13 составлен отчет о финансовых результатах от реализации инвестиционного проекта по производству экструзионного профиля из алюминия.

В соответствии с данными отчета о финансовых результатах, прибыль от продажи продукции в связи с реализацией проекта за 5 лет составит 1569626 тысяч рублей. Чистая прибыль предприятия от реализации проекта составит 1 014 942 тыс. руб. за 5 лет.

Таблица 3.13 — Отчет о финансовых результатах от реализации инвестиционного проекта по производству экструзионного профиля из алюминия в ОАО «Златмаш» (в тысячах рублей)

Показатели

Период, годы

Итого

2013 (сентябрь — декабрь)

2018 (январь — август)

Выручка

Полная себестоимость продаж

Прибыль от продаж

Лизинговые платежи

Проценты за кредит

Прибыль до налогообложения

Налог на прибыль

Чистая прибыль

Динамику финансовых результатов по инвестиционному проекту иллюстрирует рисунок 3.1.

Рисунок 3.1 — Динамика финансовых результатов по проекту в ОАО «Златмаш»

Расчет показателей движения денежных средств по проекту производится по прямому методу в таблице 3.14.

Таблица 3.14 — Отчет о движении денежных средств от реализации инвестиционного проекта по производству экструзионного профиля из алюминия в ОАО «Златмаш» (в тысячах рублей)

Показатели

Период, годы

Итого

Притоки денежных средств (+), всего, в том числе:

— кредиты банка

— выручка от продажи инвестиционной продукции

Оттоки денежных средств (-), всего, в том числе:

— ремонт производственного здания

— капитальные вложения на прирост оборотных средств

— операционные издержки

— финансовые издержки (лизинговые платежи и проценты за кредит)

— возврат кредита

— налог на прибыль

Чистый денежный поток (приток минус отток)

Чистый денежный поток нарастающим итогом

В соответствии с таблицей 3.14 чистый денежный поток от реализации проекта положителен на протяжении всего инвестиционного периода. Это объясняется тем, что основное технологическое оборудование приобретается в лизинг, а лизинговые платежи распределены во времени. Чистые денежные средства по инвестиционному проекту за 5 лет его реализации составляют 958124 тысячи рублей.

Динамика чистого денежного потока по годам инвестиционного периода представлена на рисунке 3.2.

Рисунок 3.2 — Динамика чистого денежного потока по проекту в ОАО «Златмаш»

Обоснование инвестиционной привлекательности проекта целесообразно дополнить показателями традиционного инвестиционного анализа, а именно расчетом чистого дисконтированного дохода, срока окупаемости и индекса рентабельности. Показатели инвестиционного анализа рассчитаны в таблице 3.15.

Таблица 3.15 — Показатели инвестиционного анализа в ОАО «Златмаш» (в тысячах рублей)

Показатели

Период, годы

Итого

Притоки денежных средств

Оттоки денежных средств

Чистый денежный поток

Множитель дисконтирования (ставка дисконта 20%)

1,000

0,833

0,694

0,579

0,482

0,402

Дисконтированные денежные притоки

Дисконтированные денежные оттоки

Чистый приведенный доход (NPV)

Индекс рентабельности инвестиций (PI) (с.5/с.6)

1,15

В соответствии с расчетами, представленными в таблице 3.15, за все время реализации проекта чистый приведенный доход (NPV) составляет 559887 тысяч рублей. На каждый рубль, инвестированный в проект, планируется получить 1,15 рубля прибыли. Чистые денежные потоки становятся положительными уже в первом году реализации инвестиционного проекта, поэтому рассчитывать срок окупаемости проекта нет необходимости.

Для экономического субъекта важно, как распределится полученная прибыль и приведет ли она к росту прибыли предприятия. Выделим два главных направления увеличения прибыльности: возрастание производительности труда, возрастание продаж.

Обычно, существенная часть прибыли направляется в инвестиционный сектор: в основные средства и прирост оборотных активов.

Определение 1

Капитализация прибыли – вложение условленной части прибыли предприятия в обеспечение расширенного воспроизводства. Эта часть прибыли не может быть выплачена акционерам, а идет на увеличение капитала организации.

Деятельность организации имеет возможность расшириться за счет более дешевых собственных средств. Также снижаются финансовые издержки на привлечение сторонних источников на выпуск акций. Капитализация чистой прибыли дает оценку темпам роста капитала организации, запасу прочности на случай непредвиденных обстоятельств.

Рассмотрим основы факторного анализа рентабельности, которые покажут теснейшие связи показателей финансового состояния предприятия и финансовых результатов.

Показатели рентабельности

Отражают продуктивность работы организации в общем контексте. Величина рентабельности – это эффективность и наличные или ресурсы, которые были использованы, в соотношении.

Рассчитаем показатели рентабельности для ОАО «Конус».

Пример 1

Рентабельность продаж:

Reпродаж=Прибыль от продажВыручка.

Re0=49 759 429154 880 576=0,32, т.е. 32% – за прошлый период;

Re1=72 438 229202 102 731=0,36, т.е. 36% – за отчетный период.

Наблюдается увеличение в отчетном периоде на 4%. Прибыль составила 0,36руб. с руб. продаж. Такая рентабельность является высокой для определенной отрасли, например, металлургии.

Чистая рентабельность:

Re=Чистая прибыльВыручка.

Re0=40 423 931154 880 576=0,26, т.е. 26% – за прошлый период;

Re1=71 675 882202 102 731=0,35, т.е. 35% – за отчетный период.

Наблюдается увеличение чистой рентабельности на 9%.

Чтобы дать внешнюю оценку деятельности предприятия необходимо произвести анализ рентабельности активов и рентабельности собственного капитала.

Пример 2

Экономическая рентабельность или рентабельность активов:

Re=Чистая прибыльСредняя стоимость имущества·100%.

Re0=40 423 931198779 196= 20% за прошедший период;

Re1=71 675 882276149 402= 26% за отчетный период.

Наблюдается прибыль организации в расчете на 1 руб. имущества в размере 6%.

Рентабельность собственного капитала:

Устанавливает соотношение величины инвестируемых собственных ресурсов и прибыли, полученной от их использования.

Re= Чистая прибыльСредняя стоимость собственного капитала· 100%.

Re0 =40 423 931170 502 329= 24% за прошедший период.
Rе1=71 675 882207 074 247= 35% за отчетный период.

Наблюдается рост рентабельности собственного капитала на 11%, что означает увеличение размера прибыли на собственные основные средства, это положительно повлияет на развитие предприятия.

Факторный анализ прибыли

Чтобы достичь прибыльности предприятия, необходимо учитывать множественные факторы. Есть факторы, которые воздействуют напрямую, другие побочно, посредством других показателей. Выделяются внешние и внутренние факторы.

Внешние факторы предприятие не в состоянии контролировать, внутренние – зависят от предприятия. Это факторы:

  • результатов работы;
  • нарушений хозяйственной дисциплины.

Пч=В-С-КР-УР+%пол-%упл+Ддр+Дпр-Рпр+ОНА-ОНО-НП.

Где Пч – чистая прибыль;

В – выручка;

С – себестоимость;

КР – коммерческие расходы;

УР – управленческие расходы;

%пол – проценты к получению;

%упл – проценты к уплате;

Ддр – доходы от участия в других организациях;

Дпр – прочие доходы;

Рпр – прочие расходы;

ОНА – отложенные налоговые активы;

ОНО – отложенные налоговые обязательства;

НП – текущий налог на прибыль.

Факторный анализ прибыли и рентабельности предприятия поможет дать оценку факторам, влияющим на прибыльность и доходность и наоборот. Представлена факторная модель аддитивного вида.

Полная себестоимость товара и выручка от продаж формируют показатель прибыли от продаж, он будет равен разнице между себестоимостью и выручкой. Выручка – это не только множество качественного товара, но и структура, цена на отдельные виды продукции.

Методика расчета пофакторных влияний на прибыль

Методика расчета пофакторных влияний на прибыль от деятельности организации проходит несколько стадий.

Стадия 1. Расчет влияния фактора «выручка от продаж»

Рассчитаем влияние этого фактора в два приема. Выручка организации – количество, умноженное на цену продаваемой продукции. В первую очередь логично рассчитать влияние цены на прибыль от продаж. Во вторую очередь рассчитаем влияние изменение физической массы продукции на прибыль.

Пример 3

ОАО «Конус» имеет своей продукцией чугун и сталь. Учитываем инфляционное влияние – 14%. Учитываем повышение цен на собственную продукцию. В нашем случае используем только данные по инфляции.

Индекс ценn=100+14100=1,14.

Выручка от продаж в отчетном периоде составит

B’=B1Jп.

Где В′ — выручка от продаж в сопоставимых ценах, Вt, — выручка от продаж в отчетном периоде. ОАО имеет выручку в сопоставимых ценах:

В’=202 102 7311,14=177 283 097 тыс. руб.

Выручка увеличилась на 24,8 млрд. руб. Рост количества продаваемой продукции увеличил выручку в отчетном периоде на 24, 4 млрд. руб.

∆Bη=В1-В1Jп=В1-В’= 202 102 731-177 283 097==24 819 633 тыс. руб.;

∆Вкол=В’-В0=177 283 097-154 880 576=22 402 521 тыс. руб.

Прирост за счет увеличения цены больше, чем за счет увеличения количества. Это говорит о росте качества продукции, положительный показатель для предприятия.

Стадия 2. Расчет влияния фактора «цена»

Определяем, как изменение цены влияет на прибыль от продаж.

∆Пп(к)=∆Вк·R0п100.

Где R0п – рентабельность продаж в основном периоде, то есть степень прибыли от продаж в процентах к выручке.

∆Пп(к)=∆Вк·R0п100=24 819 633·32100=7 942 283 тыс. руб.

Инфляционное влияние в сравнении с прошлым годом привело к росту прибыли от продаж, и сумма составила 7 942 283 тыс. руб.

Стадия 3. Расчет влияния фактора «количество проданной продукции»

Если количество продукции, которая продана меняется, это влияет на прибыль от продаж. Показатель рассчитывается так:

∆Пп(к)=((В1-В0)-∆Вк)·R0п100=∆Вк·R0п100.

Где ∆П – меняющаяся прибыль продаж;

В и В0 – выручка от продаж в двух периодах периодах;

∆Вк – изменение выручки, на которую повлияла цена;

R0п – процентное соотношение уровня прибыли к выручке.

∆Пп(к)=((В1-В0)-∆Вк)·R0п100=∆Вк·R0п100==22 402 521·32100=72 168 807 тыс. руб.

Наблюдается положительное влияние фактора, потому что рост объема выручки в отчетном периоде дал увеличение прибыли от продаж на 7 168 807 тыс. руб.

Стадия 4. Расчет влияния фактора «себестоимость проданной продукции»

∆Пп(с)=В1·УС1-УС0100.

УС1 и УС0 – степень себестоимости в отчетном и базисном периодах

∆Пп(с)=В1·УС1-УС0100==202 102 731·56,69-60,08100=-6 312 702 тыс. руб.

Нужно учесть, что расходы влияют на прибыль в обратном порядке. Наблюдается увеличение себестоимости на 22,1 млрд. руб. Но в соотношении с выручкой уровень продаж стал ниже на 3,13 %. Прибыль от продаж увеличилась на 6,3 млрд. руб. за счет экономии.

Стадия 5. Расчет влияния фактора «коммерческие расходы»

∆Пп(р)=В1·УКР1-УКР0100.

УКР1 и УКР0 – степень расходов коммерческого направления в двух периодах.

∆Пп(р)=В1·УКР1-УКР0100==202 102 731·5,37-5,89100=-1 058 047 тыс. руб.

Наблюдается увеличение прибыли от продаж на 1,06 млрд. руб., благодаря экономии коммерческих расходов и понижения их уровня по отношению к выручке.

Стадия 6. Расчет влияния фактора «управленческие расходы»

∆Пп(уур)=В1·УУР1-УУР0100

УУР1, и УУР0 — степень управленческих расходов в двух периодах.

∆Пп(уур)=В1·УУР1-УУР0100==202 102 731·1,83-1,9100=-136 699 тыс. руб.

Прибыль от продаж увеличилась на 136 699 тыс. руб. за счет снижения УР по отношению к выручке. Их уровень снизился на 0,07%.

Факторный анализ прибыли и рентабельности организации позволил сделать вывод о том, что факторы хорошо влияют на прибыль.

Другие факторы не оказывают воздействия на прибыль от продаж так существенно, как хозяйственные. Представим обобщенную информацию факторного анализа рентабельности в таблице:

Мы видим, что факторы прибыль увеличивают. Рассмотрим коэффициент соотношения доходов и расходов:К=Все доходыВсерасходы. Если коэффициент больше единицы, деятельность организации можно считать эффективной. Для ОАО «Конус» это 1,256 в отчетном и 1,212 – в предыдущем периодах.

Факторный анализ рентабельности организации

Показатели рентабельности говорят о продуктивной работе организации. Если применить данные Отчета о прибылях о убытках, можно провести факторный анализ рентабельности организации.

Рентабельность продаж равна:

Rп=В-С-КР-УРВ·100%=ПпВ·100%

Эта модель свидетельствует о том, что те же факторы, что влияют на прибыль, оказывают влияние на рентабельность.

  1. Влияние изменения выручки от продаж на рентабельность.
    ∆Rп(в)=В1-С0-КР0-УР0В1-В0-С0-КР0-УР0В0·100%.
    Где В1 и В0 – выручка двух периодов;
    С1, и С0 – себестоимость двух периодов;
    КР1, и КР0 – коммерческие расходы двух периодов;
    УР1, и УР0 – управленческие расходы двух периодов.
    ∆Rп(в)=202 102 731-93 049 605-9 125 318-2 964 224202 102 731—154 880 576-94 049 605-9 125 318-2 964 224154 880 576·100%=15,86%
    Рентабельность увеличилась на 15,86 %.
  2. Влияние изменения себестоимости на рентабельность продаж.
    ∆Rп(с)=В1-С1-КР0-УР0В1-В1-С0-КР0-УР0В1·100%.
    ∆Rп(с)=202 102 731-115 107 167-9 125 318-2 964 224202 102 731-202 102 731-93 049 605-9 125 318-2 964 224202 102 731·100%=-10,91%
    Себестоимость продукции повысилась в отчетном периоде, за счет этого снизилась рентабельность на 10,91%.
  3. Влияние изменения КР на рентабельность продаж.
    ∆Rп(кр)=В1-С1-КР1-УР0В1-В1-С1-КР0-УР0В1·100%;
    ∆Rп(кр)=202 102 731-115 107 167-10 849 525-2 964 224202 102 731—202 102 731-115 105 167-9 125 318-2 964 224202 102 731·100%=-0,85%
    Рентабельность снизилась на 0,85 %.
  4. Влияние изменения УР на рентабельность продаж.
    ∆Rп(ур)=В1-С1-КР1-УР1В1-В1-С1-КР1-УР0В1·100%;∆Rп(ур)=202 102 731-115 107 167-10 849 525-3 707 810202 102 731—202 102 731-115 107 167-10 849 525-2 964 224202 102 731·100%=-0,38%
    ∆Rп=±∆Rп(в)±∆Rп(с)±∆Rп(кр)±∆Rп(ур)∆Rп=15,86-10,91-0,85-0,38=+3,72%.
    Рентабельность увеличилась на 3,72%.
    Главное, что оказывает влияние на рентабельность – рост выручки.

Добавить комментарий

Ваш e-mail не будет опубликован. Обязательные поля помечены *